Тиз инвест АД (TIZ, TIZA, TIZC, BSSA, TIZB)

консолидиран отчет за второ тримесечие Q2 на 2026 г. (263)

публикуван на 2026.08.31 14:06:34 в Infostock.bg
- 2026.08.31 14:06:43 -

Index	263	261	253
Цена (Price)	25.23	21.91	20.40
Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.)	-1 703	4 952	899
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.)	3 581	6 183	n/a
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.)	-487	1 496	122
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.)	5 920	6 529	n/a
Цена/Печалба 12м.(P/E)	9.70	4.88	n/a
Цена/Счетоводна стойност (P/B)	1.88	0.87	1.06
Цена/Продажби 12м.(P/S)	5.87	4.62	n/a
Стойност на фирмата/EBITDA 12м.(EV/EBITDA)	8.37	6.24	n/a
Изменение на печалбата 3м.(Net Income Growth 3m.)	-289.43	96.82	n/a
Изменение на печалбата преди данъци, лихви и аморт. 3м.(EBITDA Growth 3m.)	-249.60	128.81	n/a
Изменение на приходите от продажби 3м.(Sales Growth 3m.)	-499.18	1 189.66	n/a
Изменение на СПП 3м.(FCFF Growth 3m.)	-895.28	-315.73	n/a
Изменение на собствения капитал 12m.(Equity Growth 12m.)	-30.43	23.22	n/a
Изменение на дълга 12м.(Total Debt Growth)	0.73	42.60	n/a
Нетен маржин, печалба/продажби 12m.(Net Margin 12m.)	60.49	94.70	n/a
Възвръщаемост на СК 12m.(ROE 12m.)	13.37	21.46	n/a
Възвръщаемост на активите 12m.(ROA 12m.)	4.35	7.34	n/a
Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets)	24.18	42.01	15.60
Общо дълг/Общо активи 12m.(Total Debt/Total Аssets 12m.)	69.88	61.48	61.58
Текуща ликвидност 12m.(Current Ratio 12m.)	184.55	125.60	160.70
Очаквана промяна на цената (Expected price change)	-46.80	n/a	n/a
Очаквана цена (Expected price)	13.42	n/a	n/a

• 12 месечна печалба (Net Income 12m.): 3 581 хил.лв.
• Коефициент Цена/Печалба 12м.(P/E) под 10: 9.70
• Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 9 202 хил.лв.
• Нетен марж (печалба/продажби) над 10% (Net Margin): 60.49 %
• Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) над 5%: 13.37 %
• Възвръщаемост на активите (ROA) над 2%: 4.35 %
• Коефициент на износване (амортизиране) на дълготрайните активи под 5% (дълъг живот на активите): 0.88 %
• Коефициент на обновяване на дълготрайните активи над 15%: 99.11 %
• Ръст в 3м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 3m.): 63.64 %
• Ръст в цената на TIZ за 90 дни над 10%: 15.18 %
• Ръст в цената на TIZ за 360 дни над 10%: 23.68 %
• Ръст на TIZ от год. минимум повече от 10%: 24.04 %

• Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е загуба: -1 703 хил.лв.
• Спад на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): -289.43 %
• Оперативна 3 месечна загуба (EBITDA 3m.): -2 612 хил.лв.
• Оперативния 3 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 3m.): -249.60 %
• Тримесечните продажби намаляват (Sales Growth 3m.): -499.18 %
• Приходите за 3м. растат по-бавно/намаляват по-бързо от разходите за 3м.: -407.56/-400.69 %
• Неоперативните приходи и разходи формират над 30% от финансовия резултат за 3м.: 169.99 %
• Неоперативните приходи и разходи формират над 30% от финансовия резултат за 12м.: 92.35 %
• Коефициент Цена/Продажби 12м.(P/S) над 2: 5.87
• Спад на собствения капитал (Equity Growth): -30.43 %
• Коефициент Цена/Счетоводна стойност (P/B) над 1.5: 1.88
• Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) под 50%: 30.11 %
• Висока обща задлъжнялост Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Assets) над 50%: 69.88 %
• Коефициент на възпроизводство на дълготрайните активи над 200% (риск от агресивни инвестиции): 11 248.12 %
• Отрицателен 12м. Нетен ОПП (Operating Cash Flow 12m.): -39 хил.лв.
• Отрицателен 3м. Свободен ПП (FCFF 3m.): -6 121 хил.лв.
• Спад в 3м. Свободен ПП над -5% (FCFF Growth 3m.): -895.28 %
• По-малко от една сделка на борсова сесия за последната година
• Липсва ликвидност при тест с 10 хил. лв. за последната година
• Липсва ликвидност при тест с 15 хил. лв. за последната година
• Липсва ликвидност при тест с 20 хил. лв. за последната година
• Няма дивидент за предходната година
• Не са изплащани дивиденти предходните 5 години
• Очакван спад в капитализацията над -5%: -46.80 %

Консолидираният нетен тримесечен резултат е загуба в размер на -1 703 хил.лв., като намалява с -289.43 %. За последните 12 месеца печалбата достига 3 581 хил.лв., което представлява 2.60 лв. на акция Коефициентът Цена/Печалба 12м.(P/E), при цена на акция 25.23 лв. е 9.70.

Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) намалява с -249.60 % и е -2 612 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e 9 202 хил.лв. (6.68 лв. на акция). Стойността на EV/EBITDA e 8.37, а на P/EBITDA 3.77.

Тиз инвест АД формира приходи от продажби на консолидиранa тримесечна основа в размер на -487 хил.лв. , които спрямо второто тримесечие на предходната година са надолу с -499.18 %. За последните 12 месеца продажбитe на акция са 4.30 лв. (общо 5 920 хил.лв.). Коефициента Цена/Продажби 12м.(P/S) е 5.87, а формираният нетен марж (печалба/продажби) 60.49 %.

През тримесечието финансовите приходи са 92.79 % от приходите от дейността (-6 267 от -6 754 хил.лв.). От тях най-голям дял имат положителните разлики от операции с финансови активи (-6 255 хил.лв.).

Разходите за дейността през тримесечието намаляват с -400.69 % и са -3 900 хил.лв., а за годината са 17 011 хил.лв. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за външни услуги с 217 хил.лв., балансовата стойност на продадени активи (без продукция) с -92 хил.лв. и Другите разходи за дейността (обезценки, провизии) с -173 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за външни услуги с 1 233 хил.лв. и балансовата стойност на продадени активи (без продукция) с 4 692 хил.лв.

През тримесечието внимание заслужават и разходите за лихви, които са -911 хил.лв. 23.61 % и отрицателните разлики от операции с финансови активи, които са -3 038 хил.лв. 78.73 % от финансовите разходи (-3 859 хил. лв.). Те от своя страна са 98.95 % от разходите за дейността (-3 900 хил.лв.).

В тримесечния финансов резултат нетираните приходи и разходи с неоперативен характер съставляват 169.99 % и са -2 895 хил.лв. За последните дванадесет месеца са 3 307 хил.лв., а делът им е 92.35 %. С най-голяма тежест за тримесечието са операциите с финансови активи (-3 217 хил.лв.), нетните лихви (903 хил.лв.) и другите нетни продажби (-487 хил.лв.), а на годишна база операциите с финансови активи (7 908 хил.лв.), нетните лихви (-3 858 хил.лв.) и другите нетни продажби (-487 хил.лв.)
Коригираният тримесечен резултат е в размер на 1 192 хил.лв., а дванадесетмесечният е в размер на 274 хил.лв. Възможно е през тримесечието да извършена продажба на финансови активи и да са отчетени приходи от нея в размер от 0 хил.лв. до 26 123 хил.лв. През дванадесетмесечието вероятно е извършена продажба на финансови активи и са отчетени приходи от нея в размер от 4 хил.лв. до 38 060 хил.лв. За дванадесетмесечието вероятно има инцидентна продажба на активи (дълготрайни активи, материали и др.) от която е възможно да са отчетени неоперативни приходи.

Консолидираният собствен капитал на Тиз инвест АД към края на юни 2026 г. от 18 433 хил.лв., прави 13.39 лв. счетоводна стойност на акция. Спада за последната година е -30.43 %.
Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига 13.37 %. Коефициента Цена/Счетоводна стойност (P/B) е 1.88.

Резервите от 300 хил.лв. формират 1.63 % от собствения капитал, а натрупаната печалба е 7 850 хил.лв. (42.59 % от СК). Със собствен капитал са финансирани 30.11 % от активите на дружеството.

Дългосрочните пасиви са на стойност 27 982 хил.лв., а краткосрочните за 14 804 хил.лв., което прави общо 42 786 хил.лв. 8 082 хил.лв. от задълженията са към финансови институции.
Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 24.18 %. Общо дълговете са 69.88 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 232.12 %. Спрямо една година назад дълговете са се повишили с 0.73 %.

За последните 12 месеца активите имат изменение от -11.23 %. Kъм края на юни 2026 г. всички активи са за 61 227 хил.лв. От тях текущите са 44.62 % (27 321 хил.лв.), а нетекущите 55.38 % (33 906 хил.лв.)

Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 12 517 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 184.55 %.
Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 67.91 % от собствения капитал и 20.44 % от всички активи.
Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от 4.35 %, а обращаемостта им е 0.07 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е 6.69 %. Стойността на фирмата (EV) e 77 054 хил.лв.

Амортизационните разходи за последните 12 месеца са 399 хил.лв., което е 0.88 % от средната стойността на дълготрайните активи (износване). Капиталовите разходи са 44 880 хил.лв. и покриват 11 248.12 % от амортизациите (възпроизводство). Съотношението Капиталови разходи/Дълготрайни активи (обновяване) е 99.11 %.

Паричните средства и еквиваленти са за 57 хил.лв. (0.09 % от Актива), от които парите в брои са 0 хил.лв. Незабавната ликвидност е 124.12 %.

Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е 576 хил.лв. с изменение от 63.64 %. Отношението му към продажбите е -118.28 %.
Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е 5 846 хил.лв., а за 12 м. -41 946 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно -6 303 хил.лв. и 40 929 хил.лв.
Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е 119 хил.лв, а за период от 1 година -1 056 хил.лв.
Свободният паричен поток през тримесечието намалява с -895.28 % до -6 121 хил.лв.

Тиз инвест АД има емитирани акции с борсов код: TIZ-обикновени 1 376 562 бр.

Емисия	Брой книжа	Номинал	Валута	от дата
TIZ	1 376 562	10	BGN	08.04.2025 г.
TIZ	1 376 562	5.11	EUR	05.01.2026 г.
BSSA	4 500	1000	EUR	19.05.2021 г.
TIZB	1 000	1000	EUR	16.04.2024 г.
TIZB	0	1000	EUR	26.08.2024 г.
TIZC	2 500	1000	EUR	11.03.2025 г.
TIZA	7 000	1000	BGN	24.06.2025 г.
BSSA	0	1000	EUR	08.08.2025 г.
TIZA	7 000	511.29188	EUR	05.01.2026 г.

Емисия TIZ поскъпва от 90 дни преди публикуването на отчета с 15.18 % до цена 25.23 лв. за брой, а за 360 дни изменението на цената е +23.68 %. Капитализацията на дружеството е 34.73 млн.лв.
12 месечният минимум на емисия TIZ от 20.341 лв. определя 24.04 % ръст до текущата цена, като тя остава на 0.00 % спрямо върха от 25.23 лв.
За последните 12 месеца с емисиите акции на Тиз инвест АД са сключени 17 сделки за 91 331 бр. книжа и 2 077 560 лв.

Усредненият спред по емисия TIZ за година назад показва липса на ликвидност.

Към 30.06.2026 г. регистрираните в Централен депозитар АД акции от емисия TIZ са 1 376 562 броя. Книжата собственост на акционери притежаващи под 5 % от емисията (free-float) са 461 749 (33.54 %). Броят на акционерите е 24.
Спрямо предходното тримесечие общият брой на книжата от емисията е без изменение. Free-float расте с 146 656 броя (10.650%). Броят на акционерите расте с 6.
За последната година общият брой на книжата от емисията е без изменение. Free-float расте с 278 116 броя (20.200%). Броят на акционерите расте с 11.

За предходната финансова година дружеството не е изплащало дивиденти.
Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.

Рентабилността на собствения капитал (ROE) на тримесечна база е -6.42 %, а на дванадесет месечна 13.37 %.
Изменението спрямо предходния отчетен период е съответно -21.81 % и -8.10 %. $$\begin{array}{l}\mathrm{РСК}=\frac{1}{\frac{1}{\mathrm{ПДА}}+\frac{1}{\mathrm{ОКА}}}x\mathrm{ОРП}+\mathrm{КЗ}x(\frac{1}{\frac{1}{\mathrm{ПДА}}+\frac{1}{\mathrm{ОКА}}}x\mathrm{ОРП}-\mathrm{ЦПК})\\ \\ \mathbf{РСК}\text{– Рентабилност на собствения капитал}\\ \mathbf{ПДА}\text{– Поглъщаемост на дълготр. активи}\\ \mathbf{ОКА}\text{– Обращаемост на краткотр. активи}\\ \mathbf{ОРП}\text{– Обща рентабилност на база приходи}\\ \mathbf{КЗ}\text{– Коефициент на задлъжнялост}\\ \mathbf{ЦПК}\text{– Цена на привлечения капитал}\end{array}$$ Въз основа на усреднения метод на верижни замествания за тримесечието най-голямо влияние върху промените на възвръщаемостта на собствения капитал имат обращаемостта на краткотрайните активи (-17.52%) и поглъщаемостта на дълготрайните активи (-15.90%), а на дванадесет месечна база общата рентабилност на приходите (-11.86%) и цената на привлечения капитал (+6.32%).

Бизнес рискът свързан с дейността на Тиз инвест АД измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели, изчистени от тенденция чрез регресионен анализ, не е висок.

Коефициенти на вариация
Собствен капитал (VAR% Equity 12m)	16.06

Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Тиз инвест АД, претеглена с коефициента на вариация на показателите и тяхната абсолютна стойност е -46.80 %. Очакваната цена на емисия TIZ е 13.42 лв.

Пазарен множител	до този отчет	след този отчет	очаквана промяна в пазарната оценка %
Цена/Счетоводна стойност (P/B)	1.0024	1.8842	-46.80
Цена/Печалба 12м.(P/E)	5.6171	9.6986	0.00
Цена/Коригирана печалба 12м.(P/Adj.income)	-12.8299	126.7542	0.00
Цена/Продажби 12м.(P/S)	5.3194	5.8667	0.00
Стойност на фирмата/EBITDA 12м.(EV/EBITDA)	6.5739	8.3736	0.00
Цена/СПП 12м.(P/FCFF)	nan	nan	nan
Общо очаквана промяна			-46.80

Приходи от дейността 3м.

Изменението на Приходи от дейността 3м. има много висока корелация с изменението на HICP (1.0000) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия, много висока корелация с изменението на GDP (1.0000) и много висока обратна корелация с изменението на Gold (1.0000) със забавяне (лаг) от 2 тримесечия.
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Приходи от дейността 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
HICP	1.0000	1	nan
GDP	1.0000	0	nan
Gold	-0.9999	2	nan
BondYieldBul	-0.9998	2	nan
AgriculturalRawMaterialsPriceIndex	-0.9998	0	nan

Разходи за дейността 3м., Резултат 3м.

Изменението на Разходи за дейността 3м. има много висока обратна корелация с изменението на HICP (-0.9999), много висока корелация с изменението на Groundnuts (0.9995) със забавяне (лаг) от 2 тримесечия и много висока обратна корелация с изменението на Beef (0.9995) със забавяне (лаг) от 2 тримесечия.
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Разходи за дейността 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
HICP	-0.9999	0	nan
Groundnuts	0.9995	2	nan
Beef	-0.9992	2	nan
GDP	0.9989	2	nan
Rice	-0.9987	2	nan

EBITDA 3м.

Изменението на EBITDA 3м. има много висока корелация с изменението на Corn (1.0000) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия, много висока обратна корелация с изменението на RubberRSS3 (-1.0000) и с изменението на Aluminum (-1.0000).
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на EBITDA 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
Corn	1.0000	1	nan
RubberRSS3	-1.0000	0	nan
Aluminum	-1.0000	0	nan
PreciousMetalsPriceIndex	-0.9999	2	nan
Uranium	-0.9998	1	nan

Опер. паричен поток 3м.

Изменението на Опер. паричен поток 3м. има много висока обратна корелация с изменението на RubberTSR20 (-1.0000) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия, много висока корелация с изменението на WtiOil (0.9998) със забавяне (лаг) от 2 тримесечия и много висока корелация с изменението на FedFundsRate (0.9998).
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Опер. паричен поток 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
RubberTSR20	-1.0000	1	nan
WtiOil	0.9998	2	nan
FedFundsRate	0.9997	0	nan
Orange	-0.9995	1	nan
Silver	0.9994	0	nan

Капитализация

Корелацията на 3-месечното изменение на Капитализацията със забавяне (лаг) от едно тримесечие е . Общата корелация на факторите с капитализацията е nan.

Корелации на 3 месечното изменение Qn/Qn-1 на Капитализацията
Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
Приходи от дейността 3м.	nan	1	nan
Разходи за дейността 3м.	nan	1	nan
EBITDA 3м.	nan	1	nan
Опер. паричен поток 3м.	nan	1	nan

$$\mathrm{MLR}={\mathrm{nan}}_{}{\mathrm{nan}}_{}x{\mathrm{Income}}_{}{\mathrm{nan}}_{}x{\mathrm{Costs}}_{}{\mathrm{nan}}_{}x{\mathrm{EBITDA}}_{}{\mathrm{nan}}_{}x{\mathrm{CFO}}_{}$$ Използвайки данните от текущия отчет за 3 месечните изменения на Приходите от дейността, Разходите за дейността, EBITDA и Опер. паричен поток, чрез Множествена линейна регресия (MLR) се очаква изменение на капитализацията от 0.00% и стойност от 34 731 хил.лв. (25.23 лв. на акция).
Въз основа на MLR прогнозите за отделните фактори, MLR на капитализацията прогнозира изменение от 0.00% и стойност от 34 731 хил.лв. (25.23 лв. на акция).
Коригираният коефициент на детерминация R²_adj 0.0000, показва слаба обяснителна сила на модела.

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо консолидирания отчет за първо тримесечие Q1 на 2026 г. (261) в:

- Баланс с над 5 % от Актива:

Наименование	261	263	%	хил.лв.
Инвестиционни имоти	33 329	17 525	-47.42 %	-15 804
Положителна репутация	6 083	3 377	-44.48 %	-2 706
Търговска репутация	6 083	3 377	-44.48 %	-2 706
Инвестиции общо	855	11 918	+1 293.92 %	+11 063
Инвестиции в други предприятия	0	10 168	+10 168.00 %	+10 168
Финансови активи нетекущи	855	11 918	+1 293.92 %	+11 063
Нетекущи активи	42 504	33 906	-20.23 %	-8 598
Текущи вземания от свързани предприятия	6 992	277	-96.04 %	-6 715
Текущи вземания по предоставени търговски заеми	8 613	5 969	-30.70 %	-2 644
Търговски и други /текущи/ вземания	20 820	8 941	-57.06 %	-11 879
Финансови активи, държани за търгуване в т ч	26 533	18 317	-30.97 %	-8 216
Държани за търгуване дългови ценни книжа	0	18 190	+18 190.00 %	+18 190
Други държани за търгуване финансови активи	26 533	127	-99.52 %	-26 406
Финансови активи текущи	26 533	18 317	-30.97 %	-8 216
Текущи активи	47 491	27 321	-42.47 %	-20 170
Общо активи	89 996	61 227	-31.97 %	-28 769
Записан и внесен капитал т ч	13 757	7 034	-48.87 %	-6 723
Обикновенни акции	13 757	7 034	-48.87 %	-6 723
Основен капитал	13 757	7 034	-48.87 %	-6 723
Натрупана печалба (загуба) в т ч	15 353	7 850	-48.87 %	-7 503
Неразпределена печалба	15 353	7 849	-48.88 %	-7 504
Текуща печалба	4 952	3 249	-34.39 %	-1 703
Финансов резултат	20 305	11 099	-45.34 %	-9 206
Собствен капитал	34 649	18 433	-46.80 %	-16 216
Нетекущи задължения по получени заеми от банки и небанкови ФИ	5 380	2 648	-50.78 %	-2 732
Нетекущи задължения по облигационни заеми	11 889	25 206	+112.01 %	+13 317
Търговски и други нетекущи задължения	17 270	27 854	+61.29 %	+10 584
Нетекущи пасиви	17 520	27 982	+59.71 %	+10 462
Текущи задължения по получени заеми към банки и небанкови ФИ	14 538	5 434	-62.62 %	-9 104
Текуща част от нетекущите задължения	827	3 241	+291.90 %	+2 414
Текущи задължения, в т ч	21 888	5 843	-73.31 %	-16 045
Текущи задължения към свързани предприятия	7 156	2 991	-58.20 %	-4 165
Текущи задължения по получени търговски заеми	9 679	463	-95.22 %	-9 216
Търговски и други текущи задължения	37 810	14 804	-60.85 %	-23 006
Текущи пасиви	37 810	14 804	-60.85 %	-23 006
Собствен капитал, малцинствено участие и пасиви	89 996	61 227	-31.97 %	-28 769

- Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба:

Наименование	261	263	%	хил.лв.
Разходи по икономически елементи-3м.	1 080	-42	-103.89 %	-1 122
Разходи за лихви-3м.	2 580	-911	-135.31 %	-3 491
Отрицателни разлики от операции с финансови активи и инструменти-3м.	6 272	-3 038	-148.44 %	-9 310
Финансови разходи-3м.	8 862	-3 859	-143.55 %	-12 721
Разходи за дейността-3м.	9 941	-3 900	-139.23 %	-13 841
Печалба от дейността-3м.	4 620	0	-100.00 %	-4 620
Дял от печалбата на асоциирани и съвместни предприятия-3м.	332	1 151	+246.69 %	+819
Общо разходи-3м.	9 609	-5 051	-152.57 %	-14 660
Печалба преди облагане с данъци-3м.	4 952	0	-100.00 %	-4 952
Печалба след облагане с данъци-3м.	4 952	0	-100.00 %	-4 952
Нетна печалба за периода-3м.	4 952	0	-100.00 %	-4 952
Общо разходи и печалба-3м.	14 561	-6 754	-146.38 %	-21 315
Други нетни приходи от продажби-3м.	1 451	-487	-133.56 %	-1 938
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.)	1 496	-487	-132.55 %	-1 983
Положителни разлики от операции с финансови активи и инструменти-3м.	12 783	-6 255	-148.93 %	-19 038
Финансови приходи-3м.	13 065	-6 267	-147.97 %	-19 332
Приходи от дейността-3м.	14 561	-6 754	-146.38 %	-21 315
Загуба от дейността-3м.	0	2 854	+2 854.00 %	+2 854
Общо приходи-3м.	14 561	-6 754	-146.38 %	-21 315
Загуба преди облагане с данъци-3м.	0	1 703	+1 703.00 %	+1 703
Загуба след облагане с данъци-3м.	0	1 703	+1 703.00 %	+1 703
Нетна загуба за периода-3м.	0	1 703	+1 703.00 %	+1 703
Общо приходи и загуба-3м.	14 561	-6 754	-146.38 %	-21 315

- Отчет за паричните потоци 3 мес. с над 5 % от Постъпления от клиенти:

Наименование	261	263	%	хил.лв.
Постъпления от клиенти-3м.	2 030	164	-91.92 %	-1 866
Плащания на доставчици-3м.	-536	152	+128.36 %	+688
Платени /възстановени данъци (без корпоративен данък върху печалбата)-3м.	-119	115	+196.64 %	+234
Други постъпления /плащания от оперативна дейност-3м.	-227	144	+163.44 %	+371
Нетен паричен поток от оперативна дейност (А):-3м.	1 084	576	-46.86 %	-508
Покупка на дълготрайни активи-3м.	-4 981	1 400	+128.11 %	+6 381
Постъпления от продажба на дълготрайни активи-3м.	2 674	-2 674	-200.00 %	-5 348
Предоставени заеми-3м.	-4 892	3 157	+164.53 %	+8 049
Възстановени (платени) предоставени заеми, в т.ч. по финансов лизинг-3м.	8 874	-2 382	-126.84 %	-11 256
Получени лихви по предоставени заеми-3м.	145	43	-70.34 %	-102
Покупка на инвестиции-3м.	-5 995	-19 747	-229.39 %	-13 752
Постъпления от продажба на инвестиции-3м.	2 159	26 123	+1 109.96 %	+23 964
Други постъпления/ плащания от инвестиционна дейност-3м.	123	-74	-160.16 %	-197
Нетен поток от инвестиционна дейност (Б):-3м.	-1 893	5 846	+408.82 %	+7 739
Постъпления от заеми-3м.	14 285	10 925	-23.52 %	-3 360
Платени заеми-3м.	-13 202	-16 566	-25.48 %	-3 364
Платени задължения по лизингови договори-3м.	-121	-7	+94.21 %	+114
Платени лихви, такси, комисиони по заеми с инвестиционно предназначение-3м.	-845	-56	+93.37 %	+789
Други постъпления/ плащания от финансова дейност-3м.	438	-599	-236.76 %	-1 037
Нетен паричен поток от финансова дейност (В):-3м.	555	-6 303	-1 235.68 %	-6 858
Изменения на паричните средства през периода (А+Б+В):-3м.	-254	119	+146.85 %	+373
Парични средства в началото на периода-3м.	381	-186	-148.82 %	-567
Парични средства в края на периода, в т.ч.:-3м.	127	-67	-152.76 %	-194
Наличност в касата и по банкови сметки-3м.	127	-67	-152.76 %	-194