1TXA - 260 - aвтоматизиран анализ

Техноимпортекспорт АД-София (TIEB)

Q1/2026 неконсолидиран

Техноимпортекспорт АД-София (TIEB, 1TXA)

неконсолидиран отчет за първо тримесечие Q1 на 2026 г. (260)

публикуван на 2026.04.28 09:59:00 в Infostock.bg

АКТИВИ	Текущ период	Предходен период	СОБСТВЕН КАПИТАЛ, МАЛЦИНСТВЕНО УЧАСТИЕ И ПАСИВИ	Текущ период	Предходен период
А. НЕТЕКУЩИ АКТИВИ			А. СОБСТВЕН КАПИТАЛ
I. Имоти, машини, съоръжения и оборудване			I. Основен капитал
1. Земи (терени )	0	nan	Записан и внесен капитал т.ч.:	137	nan
2. Сгради и конструкции	0	nan	обикновени акции	137	nan
3. Машини и оборудване	4	nan	привилегировани акции	0	nan
4. Съоръжения	0	nan	Изкупени собствени обикновени акции	0	nan
5. Транспортни средства	49	nan	Изкупени собствени привилегировани акции	0	nan
6. Стопански инвентар	18	nan	Невнесен капитал	0	nan
7. Разходи за придобиване и ликвидация на дълготрайни материални активи	0	nan	Общо за група І:	137	nan
8. Други	0	nan	II. Резерви
Общо за група I:	70	nan	1. Премийни резерви при емитиране на ценни книжа	0	nan
II. Инвестиционни имоти	39 478	nan	2. Резерв от последващи оценки на активите и пасивите	10	nan
III. Биологични активи	0	nan	3. Целеви резерви, в т.ч.:	3 704	nan
IV. Нематериални активи			общи резерви	108	nan
1. Права върху собственост	0	nan	специализирани резерви	0	nan
2. Програмни продукти	0	nan	други резерви	3 597	nan
3. Продукти от развойна дейност	0	nan	Общо за група II:	3 714	nan
4. Други	8	nan	III. Финансов резултат
Общо за група IV:	8	nan	1. Натрупана печалба (загуба) в т.ч.:	19 856	nan
			неразпределена печалба	19 856	nan
V. Търговска репутация			непокрита загуба	0	nan
1. Положителна репутация	0	nan	еднократен ефект от промени в счетоводната политика	0	nan
2. Отрицателна репутация	0	nan	2. Текуща печалба	954	nan
Общо за група V:	0	nan	3. Текуща загуба	0	nan
VI. Финансови активи			Общо за група III:	20 810	nan
1. Инвестиции в:	15 005	nan
дъщерни предприятия	0	nan
смесени предприятия	0	nan	ОБЩО ЗА РАЗДЕЛ "А" (I+II+III):	24 661	nan
асоциирани предприятия	0	nan
други предприятия	15 005	nan
2. Държани до настъпване на падеж	0	nan	Б. МАЛЦИНСТВЕНО УЧАСТИЕ	0	nan
държавни ценни книжа	0	nan
облигации, в т.ч.:	0	nan	В. НЕТЕКУЩИ ПАСИВИ
общински облигации	0	nan	I. Търговски и други задължения
други инвестиции, държани до настъпване на падеж	0	nan	1. Задължения към свързани предприятия	0	nan
3. Други	0	nan	2.Задължения по получени заеми от банки и небанкови финансови институции	16 666	nan
Общо за група VI:	15 005	nan	3. Задължения по ЗУНК	0	nan
VII. Търговски и други вземания			4. Задължения по получени търговски заеми	0	nan
1. Вземания от свързани предприятия	0	nan	5. Задължения по облигационни заеми	14 000	nan
2. Вземания по търговски заеми	0	nan	6. Други	0	nan
3. Вземания по финансов лизинг	0	nan	Общо за група I:	30 665	nan
4. Други	39 332	nan
Общо за група VII:	39 332	nan	II. Други нетекущи пасиви	0	nan
			III. Приходи за бъдещи периоди	0	nan
VIII. Разходи за бъдещи периоди	0	nan	IV. Пасиви по отсрочени данъци	1 944	nan
IX. Активи по отсрочени данъци	383	nan	V.Финансирания	0	nan
ОБЩО ЗА РАЗДЕЛ "А" (I+II+III+IV+V+VI+VII+VIII+IX):	94 277	nan	ОБЩО ЗА РАЗДЕЛ "В" (I+II+III+IV+V):	32 610	nan
Б. ТЕКУЩИ АКТИВИ			Г. ТЕКУЩИ ПАСИВИ
I. Материални запаси			I. Търговски и други задължения
1. Материали	25	nan	1. Задължения по получени заеми към банки и небанкови финансови институции	32 324	nan
2. Продукция	0	nan	2. Текуща част от нетекущите задължения	9 425	nan
3. Стоки	0	nan	3. Текущи задължения, в т.ч.:	28 272	nan
4. Незавършено производство	4	nan	задължения към свързани предприятия	368	nan
5. Биологични активи	0	nan	задължения по получени търговски заеми	16 040	nan
6. Други	0	nan	задължения към доставчици и клиенти	6 057	nan
Общо за група I:	29	nan	получени аванси	5 619	nan
			задължения към персонала	57	nan
II. Търговски и други вземания			задължения към осигурителни предприятия	14	nan
1. Вземания от свързани предприятия	2 607	nan	данъчни задължения	117	nan
2. Вземания от клиенти и доставчици	7 372	nan	4. Други	661	nan
3. Предоставени аванси	4 850	nan	5. Провизии	0	nan
4. Вземания по предоставени търговски заеми	10 708	nan	Общо за група І:	70 682	nan
5. Съдебни и присъдени вземания	0	nan
6. Данъци за възстановяване	0	nan	II. Други текущи пасиви	0	nan
7. Вземания от персонала	0	nan
8. Други	4	nan	III. Приходи за бъдещи периоди	0	nan
Общо за група II:	25 541	nan
			IV. Финансирания	0	nan
III.Финансови активи
1. Финансови активи, държани за търгуване в т. ч.	0	nan	ОБЩО ЗА РАЗДЕЛ "Г" (I+II+III+IV):	70 682	nan
дългови ценни книжа	0	nan
дeривативи	0	nan
други	0	nan
2. Финансови активи, обявени за продажба	6 900	nan
3. Други	0	nan
Общо за група III:	6 900	nan

IV. Парични средства и парични еквиваленти
1. Парични средства в брой	0	nan
2. Парични средства в безсрочни депозити	0	nan
3. Блокирани парични средства	0	nan
4. Парични еквиваленти	1 156	nan
Общо за група IV:	1 156	nan
V. Разходи за бъдещи периоди	49	nan
ОБЩО ЗА РАЗДЕЛ "Б"(I+II+III+IV+V)	33 675	nan
ОБЩО АКТИВИ (А + Б):	127 952	nan	СОБСТВЕН КАПИТАЛ, МАЛЦИНСТВЕНО УЧАСТИЕ И ПАСИВИ (А+Б+В+Г):	127 952	nan

РАЗХОДИ	Текущ период	Предходен период	ПРИХОДИ	Текущ период	Предходен период
А. Разходи за дейността			А. Приходи от дейността
I. Разходи по икономически елементи			I. Нетни приходи от продажби на:
1. Разходи за материали	16	nan	1. Продукция	0	nan
2. Разходи за външни услуги	3 700	nan	2. Стоки	0	nan
3. Разходи за амортизации	10	nan	3. Услуги	5 236	nan
4. Разходи за възнаграждения	184	nan	4. Други	0	nan
5. Разходи за осигуровки	22	nan	Общо за група I:	5 236	nan
6. Балансова стойност на продадени активи (без продукция)	0	nan
7. Изменение на запасите от продукция и незавършено производство	0	nan	II. Приходи от финансирания	0	nan
8. Други, в т.ч.:	8	nan	в т.ч. от правителството	0	nan
обезценка на активи	0	nan
провизии	0	nan	III. Финансови приходи
Общо за група I:	3 939	nan	1. Приходи от лихви	350	nan
			2. Приходи от дивиденти	0	nan
II. Финансови разходи			3. Положителни разлики от операции с финансови активи и инструменти	0	nan
1. Разходи за лихви	538	nan	4. Положителни разлики от промяна на валутни курсове	0	nan
2. Отрицателни разлики от операции с финансови активи и инструменти	0	nan	5. Други	0	nan
3. Отрицателни разлики от промяна на валутни курсове	0	nan	Общо за група III:	350	nan
4. Други	49	nan
Общо за група II:	587	nan

Б. Общо разходи за дейността (I + II)	4 526	nan	Б. Общо приходи от дейността (I + II + III):	5 586	nan

В. Печалба от дейността	1 060	nan	В. Загуба от дейността	0	nan
III. Дял от печалбата на асоциирани и съвместни предприятия	0	nan	IV. Дял от загубата на асоциирани и съвместни предприятия	0	nan
IV. Извънредни разходи	0	nan	V. Извънредни приходи	0	nan
Г. Общо разходи (Б+ III +IV)	4 526	nan	Г. Общо приходи (Б + IV + V)	5 586	nan
Д. Печалба преди облагане с данъци	1 060	nan	Д. Загуба преди облагане с данъци	0	nan
V. Разходи за данъци	106	nan
1.Разходи за текущи корпоративни данъци върху печалбата	0	nan
2. Разход /(икономия) на отсрочени корпоративни данъци върху печалбата	106	nan
3. Други	0	nan
E. Печалба след облагане с данъци (Д - V)	954	nan	E. Загуба след облагане с данъци (Д + V)	0	nan
в т.ч. за малцинствено участие	0	nan	в т.ч. за малцинствено участие	0	nan
Ж. Нетна печалба за периода	954	nan	Ж. Нетна загуба за периода	0	nan
Всичко (Г+ V + Е):	5 586	nan	Всичко (Г + E):	5 586	nan

ПАРИЧНИ ПОТОЦИ	Текущ период	Предходен период
А. Парични потоци от оперативна дейност
1. Постъпления от клиенти	1 977	nan
2. Плащания на доставчици	-2 003	nan
3. Плащания/постъпления, свързани с финансови активи, държани с цел търговия	0	nan
4. Плащания, свързани с възнаграждения	-211	nan
5. Платени /възстановени данъци (без корпоративен данък върху печалбата)	-201	nan
6. Платени корпоративни данъци върху печалбата	0	nan
7. Получени лихви	0	nan
8. Платени банкови такси и лихви върху краткосрочни заеми за оборотни средства	0	nan
9. Курсови разлики	0	nan
10. Други постъпления /плащания от оперативна дейност	-219	nan
Нетен паричен поток от оперативна дейност (А):	-657	nan
Б. Парични потоци от инвестиционна дейност
1. Покупка на дълготрайни активи	0	nan
2. Постъпления от продажба на дълготрайни активи	0	nan
3. Предоставени заеми	-10 121	nan
4. Възстановени (платени) предоставени заеми, в т.ч. по финансов лизинг	579	nan
5. Получени лихви по предоставени заеми	63	nan
6. Покупка на инвестиции	0	nan
7. Постъпления от продажба на инвестиции	0	nan
8. Получени дивиденти от инвестиции	0	nan
9. Курсови разлики	0	nan
10. Други постъпления/ плащания от инвестиционна дейност	0	nan
Нетен поток от инвестиционна дейност (Б):	-9 480	nan
В. Парични потоци от финансова дейност
1. Постъпления от емитиране на ценни книжа	0	nan
2. Плащания при обратно придобиване на ценни книжа	0	nan
3. Постъпления от заеми	11 811	nan
4. Платени заеми	-1 635	nan
5. Платени задължения по лизингови договори	0	nan
6. Платени лихви, такси, комисиони по заеми с инвестиционно предназначение	-377	nan
7 . Изплатени дивиденти	0	nan
8. Други постъпления/ плащания от финансова дейност	0	nan
Нетен паричен поток от финансова дейност (В):	9 799	nan
Г. Изменения на паричните средства през периода (А+Б+В):	-338	nan
Д. Парични средства в началото на периода	1 494	nan
Е. Парични средства в края на периода, в т.ч.:	1 156	nan
наличност в касата и по банкови сметки	1 156	nan
блокирани парични средства	0	nan

- 2026.04.28 10:47:22 -

Основни показатели

Net Income 3m: 954	Sales 3m: 5 236	FCFF 3m: 1 787
Debt/Аssets: 80.73 %

Index	260	258
Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.)	954	888
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.)	5 236	34 845
Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets)	55.24	51.14
Общо дълг/Общо активи 12m.(Total Debt/Total Аssets 12m.)	80.73	79.63
Текуща ликвидност 12m.(Current Ratio 12m.)	47.64	37.50
Очаквана промяна на цената (Expected price change)	4.02	-10.64
Екстраполирана промяна на цената (Extrapolated price change)	39.95	-11.35

+/-

Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е печалба: 954 хил.лв.
Оперативна 3 месечна печалба (EBITDA 3m.): 1 608 хил.лв.
Екстраполиран ръст в капитализацията над 10%: 39.95 %

Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) под 50%: 19.27 %
Висока кратк. задлъжнялост Текущи пасиви/Общо активи (Short Term Debt/Total Assets) над 30%: 55.24 %
Висока обща задлъжнялост Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Assets) над 50%: 80.73 %
Отрицателен нетен капитал (Net Working Capital): -37 007 хил.лв.
Отрицателен 3м. нетен оперативен ПП (Operating Cash Flow 3m.): -657 хил.лв.
Липсва ликвидност при тест с 10 хил. лв. за последната година
Липсва ликвидност при тест с 15 хил. лв. за последната година
Липсва ликвидност при тест с 20 хил. лв. за последната година
Няма дивидент за предходната година
Не са изплащани дивиденти предходните 5 години
Вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.) над 40%: 100.35 %
Вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) над 80%: 2 255.60 %
Коригиран резултат 12м.(VAR% Аdjusted Income 12m.) над 60%: 4 012.40 %

Финансов резултат

Нетен резултат

Тримесечна печалба 954 хил.лв.

Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е печалба в размер на 954 хил.лв.

EBITDA

Tримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) 1 608 хил.лв.

Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) е 1 608 хил.лв.

Приходи

Продажби

Тримесечни продажби 5 236 хил.лв.

Техноимпортекспорт АД-София формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на 5 236 хил.лв.

Структура на приходите

Финансови приходи

Тримесечни 350 хил.лв. (6.27 % от приходите от дейността и 36.69 % от тримесечния резултат)

През тримесечието финансовите приходи са 6.27 % от приходите от дейността (350 от 5 586 хил.лв.). От тях най-голям дял имат приходите от лихви (350 хил.лв.).

Структура на финансовите приходи

Разходи

Оперативни разходи

Тримесечни разходи за дейността 4 526 хил.лв.

Разходите за дейността през тримесечието са 4 526 хил.лв. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за външни услуги с 3 700 хил.лв.

Структура на разходите

Финансови разходи

Тримесечни 587 хил.лв. (12.97 % от разходите от дейността и 61.53 % от тримесечния резултат)

През тримесечието внимание заслужават и разходите за лихви, които са 538 хил.лв. 91.65 % от финансовите разходи (587 хил. лв.). Те от своя страна са 12.97 % от разходите за дейността (4 526 хил.лв.).

Структура на финансовите разходи

Неоперативни приходи и разходи

Тримесечни -237 хил.лв. (-24.84 % от тримесечния резултат)

В тримесечния финансов резултат нетираните приходи и разходи с неоперативен характер съставляват -24.84 % и са -237 хил.лв.

Собствен капитал, пасиви

Собствен капитал

Собствен капитал 24 661 хил.лв.

Неконсолидираният собствен капитал на Техноимпортекспорт АД-София към края на март 2026 г. от 24 661 хил.лв.

Резервите от 3 714 хил.лв. формират 15.06 % от собствения капитал, а натрупаната печалба е 19 856 хил.лв. (80.52 % от СК). Със собствен капитал са финансирани 19.27 % от активите на дружеството.

Пасиви

Пасиви 103 292 хил.лв.
Общо дълг/Общо активи 80.73 %
Общо дълг/СК 418.85 %

Дългосрочните пасиви са на стойност 32 610 хил.лв., а краткосрочните за 70 682 хил.лв., което прави общо 103 292 хил.лв. 48 990 хил.лв. от задълженията са към финансови институции.
Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 55.24 %. Общо дълговете са 80.73 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 418.85 %.

Активи, балансови съотношения

Активи

Активи 127 952 хил.лв.

Kъм края на март 2026 г. всички активи са за 127 952 хил.лв. От тях текущите са 26.32 % (33 675 хил.лв.), а нетекущите 73.68 % (94 277 хил.лв.)

Балансови съотношения

Чист оборотен капитал -37 007 хил.лв.

Текущите активи са по-малко от текущите пасиви. Разликата им (нетен капитал) е отрицателна в размер на -37 007 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 47.64 %.
Нетният капитал (чист оборотен капитал) е -150.06 % от собствения капитал и -28.92 % от всички активи.

Реинвестиране и обновяване на активи

Парични средства, ликвидност

Парични средства 1 156 хил.лв. (0.90 % от Актива)

Паричните средства и еквиваленти са за 1 156 хил.лв. (0.90 % от Актива), от които парите в брои са 0 хил.лв. Незабавната ликвидност е 11.40 %.

Парични потоци

Нетни оперативни 3м. -657 хил.лв.

Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е -657 хил.лв. Отношението му към продажбите е -12.55 %.

Парични потоци

Емисии, капитализация, търговия, спред, free-float

Техноимпортекспорт АД-София има емитирани акции с борсов код:

Емисия	Брой книжа	Номинал	Валута	от дата
1TXA	5 000	600	EUR	10.08.2012 г.
1TXA	5 000	400	EUR	30.03.2018 г.
1TXA	0	600	EUR	02.08.2019 г.
TIEB	35 000	1000	BGN	16.02.2022 г.
TIEB	35 000	306.77513	EUR	05.01.2026 г.

Дивиденти

Не е изплащан дивидент
Не е изплащан дивидент за предходните 5 години

.
Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.

Бизнес риск

Висока волатилност на собствения капитал (100.35), нетния резултат (2 255.60), коригирания резултат (4 012.40)

Бизнес рискът свързан с дейността на Техноимпортекспорт АД-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели, изчистени от тенденция чрез регресионен анализ, е висок по отношение на собствения капитал (100.35), нетния резултат (2 255.60), коригирания резултат (4 012.40).

Коефициенти на вариация
Собствен капитал (VAR% Equity 12m)	100.35
Нетен резултат (VAR% Earning 12m)	2 255.60
Коригиран резултат (VAR% Аdjusted Income 12m)	4 012.40
Приходи от продажби (VAR% Sales 12m)	25.58

Прогнозни цени

Очаквани цени

Очаквана промяна в капитализацията: 4.02 %

Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Техноимпортекспорт АД-София, претеглена с коефициента на вариация на показателите и тяхната абсолютна стойност е 4.02 %.

Пазарен множител	до този отчет	след този отчет	очаквана промяна в пазарната оценка %
Цена/Счетоводна стойност (P/B)	nan	nan	4.02
Цена/Печалба 12м.(P/E)	nan	nan	nan
Цена/Коригирана печалба 12м.(P/Adj.income)	nan	nan	nan
Цена/Продажби 12м.(P/S)	nan	nan	nan
Стойност на фирмата/EBITDA 12м.(EV/EBITDA)	nan	nan	nan
Цена/СПП 12м.(P/FCFF)	nan	nan	nan
Общо очаквана промяна			4.02

Екстраполирани цени

Екстраполирана промяна в капитализацията: 39.95 %

Въз основа на регресионен анализ на 12 месечните и 3 месечните данни на основни финансови показатели, са екстраполирани прогнози за тенденцията и за сезонността. Те са претеглени на база точността на модела (R²) и вариацията на данните (CV) за получаването на обща прогноза.

Наличните данни не позволяват надежден регресионен анализ и екстраполация.Съпоставяйки екстраполираните данни, претеглени с волатилността и абсолютната им стойност, с моментното финансово състояние на Техноимпортекспорт АД-София, се стига до прогнозата за промяна в пазарната оценка на дружеството от 39.95 %

Корелации, Множествена Линейна Регресия (MLR)

Корелации

Приходи/FoodPriceIndex	-1.0000
Разходи/SugarEU	-1.0000
EBITDA/Gold	-1.0000
ОПП/SugarEU	-0.9899
Капитализация/Фактори	nan

Приходи от дейността 3м.

Изменението на Приходи от дейността 3м. има много висока обратна корелация с изменението на FoodPriceIndex (-1.0000) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия, много висока обратна корелация с изменението на Silver (-0.9999) и с изменението на GroundnutOil (-0.9999).
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Приходи от дейността 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
FoodPriceIndex	-1.0000	1	nan
Silver	-0.9999	0	nan
GroundnutOil	-0.9999	0	nan
TripleSuperphosphate	-0.9998	1	nan
Cocoa	-0.9996	2	nan

Разходи за дейността 3м., Резултат 3м.

Изменението на Разходи за дейността 3м. има много висока обратна корелация с изменението на SugarEU (-1.0000) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия, много висока обратна корелация с изменението на BaseMetalsPriceIndex (-0.9999) и с изменението на TimberIndex (-0.9999).
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Разходи за дейността 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
SugarEU	-1.0000	1	nan
BaseMetalsPriceIndex	-0.9999	0	nan
TimberIndex	-0.9999	0	nan
Metals&MineralsPriceIndex	-0.9997	0	nan
Chicken	-0.9993	0	nan

EBITDA 3м.

Изменението на EBITDA 3м. има много висока обратна корелация с изменението на Gold (-1.0000) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия, много висока обратна корелация с изменението на Soybeanoil (-0.9999) и много висока обратна корелация с изменението на GrainsPriceIndex (-0.9999) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия.
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на EBITDA 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
Gold	-1.0000	1	nan
Soybeanoil	-0.9999	0	nan
GrainsPriceIndex	-0.9999	1	nan
PotassiumChloride	-0.9999	0	nan
Silver	-0.9998	2	nan

Опер. паричен поток 3м.

Изменението на Опер. паричен поток 3м. има много висока обратна корелация с изменението на SugarEU (-0.9899) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия, много висока корелация с изменението на Orange (0.9879) със забавяне (лаг) от 2 тримесечия и много висока обратна корелация с изменението на TimberIndex (0.9879).
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Опер. паричен поток 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
SugarEU	-0.9899	1	nan
Orange	0.9879	2	nan
TimberIndex	-0.9688	0	nan
BaseMetalsPriceIndex	-0.9678	2	nan
Copper	-0.9648	2	nan

Капитализация

Корелацията на 3-месечното изменение на Капитализацията със забавяне (лаг) от едно тримесечие е . Общата корелация на факторите с капитализацията е nan.

Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Капитализацията
Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
Приходи от дейността 3м.	nan	1	nan
Разходи за дейността 3м.	nan	1	nan
EBITDA 3м.	nan	1	nan
Опер. паричен поток 3м.	nan	1	nan

MLR = nan nan x Income nan x Costs nan x EBITDA nan x CFO

Използвайки данните от текущия отчет за 3 месечните изменения на Приходите от дейността, Разходите за дейността, EBITDA и Опер. паричен поток, чрез Множествена линейна регресия (MLR) се очаква изменение на капитализацията от 0.00% и стойност от nan хил.лв.
Въз основа на MLR прогнозите за отделните фактори, MLR на капитализацията прогнозира изменение от 0.00% и стойност от nan хил.лв.
Коригираният коефициент на детерминация R²_adj 0.0000, показва слаба обяснителна сила на модела.

Значителни пера

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания годишен отчет Q4 на 2025 г. (258) в:

- Баланс с над 5 % от Актива:

Наименование	258	260	%	хил.лв.
Текущи вземания от клиенти и доставчици	4 608	7 372	+59.98 %	+2 764
Текущи вземания по предоставени търговски заеми	599	10 708	+1 687.65 %	+10 109
Търговски и други /текущи/ вземания	13 857	25 541	+84.32 %	+11 684
Текущи активи	22 328	33 675	+50.82 %	+11 347
Текущи задължения, в т ч	16 430	28 272	+72.08 %	+11 842
Текущи задължения по получени търговски заеми	4 449	16 040	+260.53 %	+11 591

- Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба:

Наименование	258	260	%	хил.лв.
Разходи за външни услуги-3м.	32 356	3 700	-88.56 %	-28 656
Разходи по икономически елементи-3м.	33 367	3 939	-88.19 %	-29 428
Разходи за дейността-3м.	34 041	4 526	-86.70 %	-29 515
Общо разходи-3м.	34 041	4 526	-86.70 %	-29 515
Общо разходи и печалба-3м.	34 782	5 586	-83.94 %	-29 196
Нетни приходи от продажби на услуги-3м.	34 702	5 236	-84.91 %	-29 466
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.)	34 845	5 236	-84.97 %	-29 609
Приходи от лихви-3м.	649	350	-46.07 %	-299
Финансови приходи-3м.	142	350	+146.48 %	+208
Приходи от дейността-3м.	34 987	5 586	-84.03 %	-29 401
Общо приходи-3м.	34 987	5 586	-84.03 %	-29 401
Общо приходи и загуба-3м.	34 782	5 586	-83.94 %	-29 196

- Отчет за паричните потоци 3 мес. с над 5 % от Постъпления от клиенти:

Наименование	258	260	%	хил.лв.
Постъпления от клиенти-3м.	57 779	1 977	-96.58 %	-55 802
Плащания на доставчици-3м.	-49 139	-2 003	+95.92 %	+47 136
Плащания, свързани с възнаграждения-3м.	-492	-211	+57.11 %	+281
Други постъпления /плащания от оперативна дейност-3м.	-800	-219	+72.63 %	+581
Нетен паричен поток от оперативна дейност (А):-3м.	7 120	-657	-109.23 %	-7 777
Предоставени заеми-3м.	-2 579	-10 121	-292.44 %	-7 542
Възстановени (платени) предоставени заеми, в т.ч. по финансов лизинг-3м.	4 688	579	-87.65 %	-4 109
Покупка на инвестиции-3м.	13 861	0	-100.00 %	-13 861
Постъпления от продажба на инвестиции-3м.	-13 565	0	+100.00 %	+13 565
Нетен поток от инвестиционна дейност (Б):-3м.	2 657	-9 480	-456.79 %	-12 137
Постъпления от заеми-3м.	315	11 811	+3 649.52 %	+11 496
Платени заеми-3м.	-8 931	-1 635	+81.69 %	+7 296
Платени лихви, такси, комисиони по заеми с инвестиционно предназначение-3м.	-260	-377	-45.00 %	-117
Нетен паричен поток от финансова дейност (В):-3м.	-8 820	9 799	+211.10 %	+18 619
Изменения на паричните средства през периода (А+Б+В):-3м.	957	-338	-135.32 %	-1 295
Парични средства в началото на периода-3м.	404	1 494	+269.80 %	+1 090