ТК-холд АД (TCH, TCH/T24)

неконсолидиран отчет за трето тримесечие Q3 на 2025 г. (254)

публикуван на 2025.10.30 13:50:00 в x3news.com
- 2025.10.30 13:52:49 -

Index	254	252	244
Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.)	-14 552	14 921	4
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.)	888	15 444	-600
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.)	-4 674	5 210	214
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.)	363	5 251	409
Изменение на печалбата 3м.(Net Income Growth 3m.)	-363 900.00	248 583.33	-97.73
Изменение на печалбата преди данъци, лихви и аморт. 3м.(EBITDA Growth 3m.)	-37 845.00	388 575.00	-81.31
Изменение на приходите от продажби 3м.(Sales Growth 3m.)	-2 284.11	2 518.09	2 957.14
Изменение на СПП 3м.(FCFF Growth 3m.)	-80 780.00	123.95	-100.38
Изменение на собствения капитал 12m.(Equity Growth 12m.)	-3.87	88.55	54.27
Изменение на дълга 12м.(Total Debt Growth)	183.19	598.00	-96.08
Нетен маржин, печалба/продажби 12m.(Net Margin 12m.)	244.63	294.12	-146.70
Възвръщаемост на СК 12m.(ROE 12m.)	2.61	45.02	-2.97
Възвръщаемост на активите 12m.(ROA 12m.)	1.94	33.85	-2.19
Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets)	8.67	8.51	2.97
Общо дълг/Общо активи 12m.(Total Debt/Total Аssets 12m.)	9.07	10.85	3.28
Текуща ликвидност 12m.(Current Ratio 12m.)	968.24	838.34	2 685.61
Очаквана промяна на цената (Expected price change)	-49.83	255.11	1.11
Екстраполирана промяна на цената (Extrapolated price change)	-30.83	188.05	-219.00

• 12 месечна печалба (Net Income 12m.): 888 хил.лв.
• Ръст в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): 248.00 %
• Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 1 217 хил.лв.
• Оперативния 12 месечен резултат расте (EBITDA Growth 12m.): 290.75 %
• Нетен марж (печалба/продажби) над 10% (Net Margin): 244.63 %
• Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) над 70%: 90.93 %
• Коефициент на износване (амортизиране) на дълготрайните активи под 5% (дълъг живот на активите): 0.61 %
• Ръст в 12м. Свободен ОПП над 5% (FCFF Growth 12m.): 104.42 %

• Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е загуба: -14 552 хил.лв.
• Спад на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): -363 900.00 %
• Оперативна 3 месечна загуба (EBITDA 3m.): -15 098 хил.лв.
• Оперативния 3 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 3m.): -37 845.00 %
• Тримесечните продажби намаляват (Sales Growth 3m.): -2 284.11 %
• Продажбите за 12м. намаляват (Sales Growth 12m.): -11.25 %
• Приходите за 3м. растат по-бавно/намаляват по-бързо от разходите за 3м.: -8 092.56/-2 100.42 %
• Приходите за 12м. растат по-бавно/намаляват по-бързо от разходите за 12м.: 465.54/2 820.00 %
• Неоперативните приходи и разходи формират над 30% от финансовия резултат за 3м.: 101.95 %
• Неоперативните приходи и разходи формират над 30% от финансовия резултат за 12м.: 139.19 %
• Спад на собствения капитал (Equity Growth): -3.87 %
• Дълговете растат с над 5% (Total Debt Growth): 183.19 %
• Коефициент на възпроизводство на дълготрайните активи под 80% (не се подменят активите): 2.56 %
• Коефициент на обновяване на дълготрайните активи под 5%: 0.02 %
• Отрицателен 3м. нетен оперативен ПП (Operating Cash Flow 3m.): -465 хил.лв.
• Спад в 3м. Нетен ОПП над -5% (CFO Growth 3m.): -1 391.67 %
• Отрицателен 12м. Нетен ОПП (Operating Cash Flow 12m.): -253 хил.лв.
• Спад в 12м. Нетен ОПП над -5% (CFO Growth 12m.): -184.33 %
• Отрицателен 3м. Свободен ПП (FCFF 3m.): -16 176 хил.лв.
• Спад в 3м. Свободен ПП над -5% (FCFF Growth 3m.): -80 780.00 %
• Липсва ликвидност при тест с 10 хил. лв. за последната година
• Липсва ликвидност при тест с 15 хил. лв. за последната година
• Липсва ликвидност при тест с 20 хил. лв. за последната година
• Няма дивидент за предходната година
• Не са изплащани дивиденти предходните 5 години
• Вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.) над 40%: 43.08 %
• Вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) над 80%: 269.66 %
• Коригиран резултат 12м.(VAR% Аdjusted Income 12m.) над 60%: 90.83 %
• Вариация на приходите от продажби 12м.(VAR% Sales 12m.) над 40%: 220.19 %
• Вариация на оперативния резултат 12м.(VAR% EBITDA 12m.) над 50%: 243.92 %
• Вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCFF 12m.) над 90%: 312.80 %
• Очакван спад в капитализацията над -5%: -49.83 %
• Екстраполиран спад в капитализацията над -10%: -30.83 %

Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е загуба в размер на -14 552 хил.лв., като намалява с -363 900.00 %. За последните 12 месеца печалбата достига 888 хил.лв., което представлява nan лв. на акция при изменение с 248.00 %.

Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) намалява с -37 845.00 % и е -15 098 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e с повишение от 290.75 % до 1 217 хил.лв. (nan лв. на акция).

ТК-холд АД формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на -4 674 хил.лв. , които спрямо третото тримесечие на предходната година са надолу с -2 284.11 %. Формираният нетен марж (печалба/продажби) е 244.63 %.

През тримесечието финансовите приходи са 75.59 % от приходите от дейността (-14 620 от -19 342 хил.лв.). От тях най-голям дял имат положителните разлики от операции с финансови активи (-14 537 хил.лв.).

Разходите за дейността през тримесечието намаляват с -2 100.42 % и са -4 761 хил.лв., а за годината са 1 168 хил.лв. с изменение от 2 820.00 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за материали с -1 819 хил.лв. и разходите за възнаграждения с -1 552 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за външни услуги с 184 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 415 хил.лв.

През тримесечието внимание заслужават и другите финансови разходи, които са 62 хил.лв. 116.98 % от финансовите разходи (53 хил. лв.). Те от своя страна са 1.11 % от разходите за дейността (-4 761 хил.лв.).

В тримесечния финансов резултат нетираните приходи и разходи с неоперативен характер съставляват 101.95 % и са -14 836 хил.лв. За последните дванадесет месеца са 1 236 хил.лв., а делът им е 139.19 %. С най-голяма тежест за тримесечието са операциите с финансови активи (-14 537 хил.лв.), другите нетни продажби (-115 хил.лв.) и нетните лихви (-75 хил.лв.), а на годишна база дивидентите (600 хил.лв.), нетните лихви (480 хил.лв.) и операциите с финансови активи (337 хил.лв.)
Коригираният тримесечен резултат е в размер на 284 хил.лв., а дванадесетмесечният е в размер на -348 хил.лв. Възможно е през тримесечието да извършена продажба на финансови активи и да са отчетени приходи от нея в размер от 0 хил.лв. до 7 979 хил.лв. През дванадесетмесечието вероятно е извършена продажба на финансови активи и са отчетени приходи от нея в размер от 0 хил.лв. до 7 979 хил.лв.

Неконсолидираният собствен капитал на ТК-холд АД към края на септември 2025 г. от 29 369 хил.лв.Спада за последната година е -3.87 %.
Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига 2.61 %.

Резервите от -18 889 хил.лв. формират -64.32 % от собствения капитал, а натрупаната печалба е 60 хил.лв. (0.20 % от СК). Със собствен капитал са финансирани 90.93 % от активите на дружеството.

Дългосрочните пасиви са на стойност 132 хил.лв., а краткосрочните за 2 799 хил.лв., което прави общо 2 931 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции.
Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 8.67 %. Общо дълговете са 9.07 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 9.98 %. Спрямо една година назад дълговете са се повишили с 183.19 %.

За последните 12 месеца активите имат изменение от 2.26 %. Kъм края на септември 2025 г. всички активи са за 32 300 хил.лв. От тях текущите са 83.90 % (27 101 хил.лв.), а нетекущите 16.10 % (5 199 хил.лв.)

Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 24 302 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 968.24 %.
Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 82.75 % от собствения капитал и 75.24 % от всички активи.
Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от 1.94 %, а обращаемостта им е 0.01 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е 2.57 %.

Амортизационните разходи за последните 12 месеца са 78 хил.лв., което е 0.61 % от средната стойността на дълготрайните активи (износване). Капиталовите разходи са 2 хил.лв. и покриват 2.56 % от амортизациите (възпроизводство). Съотношението Капиталови разходи/Дълготрайни активи (обновяване) е 0.02 %.

Паричните средства и еквиваленти са за 11 хил.лв. (0.03 % от Актива), от които парите в брои са 2 хил.лв. Незабавната ликвидност е 4.32 %.

Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е -465 хил.лв. с изменение от -1 391.67 %. Отношението му към продажбите е 9.95 %. За година назад ОПП е -253 хил.лв. (-184.33 % спад), а ОПП/Продажби -69.70 %.
Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е 8 844 хил.лв., а за 12 м. 8 074 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно -8 014 хил.лв. и -9 716 хил.лв.
Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е 365 хил.лв, а за период от 1 година -1 895 хил.лв.
Свободният паричен поток през тримесечието намалява с -80 780.00 % до -16 176 хил.лв., а за 12 месеца е 1 170 хил.лв. (104.42 %).

ТК-холд АД има емитирани акции с борсов код:

Емисия	Брой книжа	Номинал	Валута	от дата
TCH (TCH/T24)	4 269 692	1	BGN	01.01.2000 г.
TCH (TCH/T24)	8 539 384	1	BGN	21.07.2014 г.

.
Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.

Рентабилността на собствения капитал (ROE) на тримесечна база е -33.47 %, а на дванадесет месечна 2.61 %.
Изменението спрямо предходния отчетен период е съответно -67.93 % и -42.41 %. $$\begin{array}{l}\mathrm{РСК}=\frac{1}{\frac{1}{\mathrm{ПДА}}+\frac{1}{\mathrm{ОКА}}}x\mathrm{ОРП}+\mathrm{КЗ}x(\frac{1}{\frac{1}{\mathrm{ПДА}}+\frac{1}{\mathrm{ОКА}}}x\mathrm{ОРП}-\mathrm{ЦПК})\\ \\ \mathbf{РСК}\text{– Рентабилност на собствения капитал}\\ \mathbf{ПДА}\text{– Поглъщаемост на дълготр. активи}\\ \mathbf{ОКА}\text{– Обращаемост на краткотр. активи}\\ \mathbf{ОРП}\text{– Обща рентабилност на база приходи}\\ \mathbf{КЗ}\text{– Коефициент на задлъжнялост}\\ \mathbf{ЦПК}\text{– Цена на привлечения капитал}\end{array}$$ Въз основа на усреднения метод на верижни замествания за тримесечието най-голямо влияние върху промените на възвръщаемостта на собствения капитал имат обращаемостта на краткотрайните активи (-102.10%) и поглъщаемостта на дълготрайните активи (+33.82%), а на дванадесет месечна база обращаемостта на краткотрайните активи (-24.68%) и поглъщаемостта на дълготрайните активи (-19.08%).

Бизнес рискът свързан с дейността на ТК-холд АД измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели, изчистени от тенденция чрез регресионен анализ, е висок по отношение на собствения капитал (43.08), нетния резултат (269.66), коригирания резултат (90.83), приходите от продажби (220.19), оперативния резултат (243.92) и свободния паричен поток (312.80).

Коефициенти на вариация
Собствен капитал (VAR% Equity 12m)	43.08
Нетен резултат (VAR% Earning 12m)	269.66
Коригиран резултат (VAR% Аdjusted Income 12m)	90.83
Приходи от продажби (VAR% Sales 12m)	220.19
Оперативна печалба (VAR% EBITDA 12m)	243.92
Своб. паричен поток (VAR% FCFF 12m)	312.80

Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на ТК-холд АД, претеглена с коефициента на вариация на показателите и тяхната абсолютна стойност е -49.83 %.

Пазарен множител	до този отчет	след този отчет	очаквана промяна в пазарната оценка %
Цена/Счетоводна стойност (P/B)	nan	nan	-48.31
Цена/Печалба 12м.(P/E)	nan	nan	-0.45
Цена/Коригирана печалба 12м.(P/Adj.income)	nan	nan	-0.35
Цена/Продажби 12м.(P/S)	nan	nan	-0.22
Стойност на фирмата/EBITDA 12м.(EV/EBITDA)	0.5222	nan	0.00
Цена/СПП 12м.(P/FCFF)	nan	nan	-0.50
Общо очаквана промяна			-49.83

Въз основа на регресионен анализ на 12 месечните и 3 месечните данни на основни финансови показатели, са екстраполирани прогнози за тенденцията и за сезонността. Те са претеглени на база точността на модела (R²) и вариацията на данните (CV) за получаването на обща прогноза. За следващото тримесечие се прогнозират Нетни приходи от продажби (Sales 12m.) за 1 238 хил.лв., Нетна печалба (Net Income 12m.) в размер на 4 661 хил.лв. и Оперативен резултат (EBITDA 12m.) от 5 202 хил.лв.

Показател	Сегашна ст-ст	Екстраполирана стойност			Екстр. промяна в оценката %
		12м. (тенденция)	3м. (сезонност)	обща претеглена
Собствен капитал	29 369	40 077	34 452	37 695	-34.06
Нетен резултат	888	8 167	4 349	4 661	-0.33
Коригиран резултат	-348	-542	-817	-795	-0.09
Нетни продажби	363	2 630	169	1 238	-0.18
Оперативен резултат	1 217	8 802	4 920	5 202	0.00
Своб. паричен поток	1 170	13 953	129 536	124 362	3.84
Общо екстраполирана промяна					-30.83

Съпоставяйки екстраполираните данни, претеглени с волатилността и абсолютната им стойност, с моментното финансово състояние на ТК-холд АД, се стига до прогнозата за промяна в пазарната оценка на дружеството от -30.83 %

Приходи от дейността 3м.

Изменението на Приходи от дейността 3м. има значителна обратна корелация с изменението на Lead (-0.6531), значителна корелация с изменението на Silver (0.6051) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия и с изменението на PreciousMetalsPriceIndex (0.6051) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия.
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Приходи от дейността 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
Lead	-0.6531	0	-1 379.7960
Silver	0.6051	1	306.7900
PreciousMetalsPriceIndex	0.5265	1	144.8826
Copper	0.5211	1	81.6866
Gold	0.5089	1	-168.4194

$$\mathrm{MLR}={\mathrm{-4 920.1754}}_{}{\mathrm{-1 379.7960}}_{}x{\mathrm{Lead}}_{}{\mathrm{+306.7900}}_{}x{\mathrm{Silver}}_{}{\mathrm{+144.8826}}_{}x{\mathrm{PreciousMetalsPriceIndex}}_{}{\mathrm{+81.6866}}_{}x{\mathrm{Copper}}_{}{\mathrm{-168.4194}}_{}x{\mathrm{Gold}}_{}$$ Чрез Множествена линейна регресия (MLR) на изменението на Приходи от дейността 3м. въз основа на петте най-силно колериращи индикатора се прогнозира изменение на Приходи от дейността 3м. от +16 322.39% и стойност от -3 176 419 хил.лв.
Коригираният коефициент на детерминация R²_adj 0.1299, показва слаба обяснителна сила на модела.

Разходи за дейността 3м., Резултат 3м.

Изменението на Разходи за дейността 3м. има значителна обратна корелация с изменението на Lead (-0.6719), значителна корелация с изменението на Silver (0.6131) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия и с изменението на PreciousMetalsPriceIndex (0.6131) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия.
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Разходи за дейността 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
Lead	-0.6719	0	-440.8420
Silver	0.6131	1	88.7082
PreciousMetalsPriceIndex	0.5436	1	37.6395
Copper	0.5363	1	27.3766
Gold	0.5280	1	-37.7632

$$\mathrm{MLR}={\mathrm{-1 569.3701}}_{}{\mathrm{-440.8420}}_{}x{\mathrm{Lead}}_{}{\mathrm{+88.7082}}_{}x{\mathrm{Silver}}_{}{\mathrm{+37.6395}}_{}x{\mathrm{PreciousMetalsPriceIndex}}_{}{\mathrm{+27.3766}}_{}x{\mathrm{Copper}}_{}{\mathrm{-37.7632}}_{}x{\mathrm{Gold}}_{}$$ Чрез Множествена линейна регресия (MLR) на изменението на Разходи за дейността 3м. въз основа на петте най-силно колериращи индикатора се прогнозира изменение на Разходи за дейността 3м. от +5 174.00% и стойност от -251 095 хил.лв.
Коригираният коефициент на детерминация R²_adj 0.1689, показва слаба обяснителна сила на модела.
Прогнозният Резултат от дейността 3м. формиран като разлика между приходите и разходите изчислени чрез MLR e -2 925 324 хил.лв. с изменение от +19 962.57%.

EBITDA 3м.

Изменението на EBITDA 3м. има значителна обратна корелация с изменението на Lead (-0.6711), значителна корелация с изменението на Silver (0.6071) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия и с изменението на PreciousMetalsPriceIndex (0.6071) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия.
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на EBITDA 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
Lead	-0.6711	0	-10 241.7167
Silver	0.6071	1	1 961.0132
PreciousMetalsPriceIndex	0.5436	1	1 053.0775
Gold	0.5293	1	-759.3789
Copper	0.5190	1	185.2957

$$\mathrm{MLR}={\mathrm{-39 419.0781}}_{}{\mathrm{-10 241.7167}}_{}x{\mathrm{Lead}}_{}{\mathrm{+1 961.0132}}_{}x{\mathrm{Silver}}_{}{\mathrm{+1 053.0775}}_{}x{\mathrm{PreciousMetalsPriceIndex}}_{}{\mathrm{-759.3789}}_{}x{\mathrm{Gold}}_{}{\mathrm{+185.2957}}_{}x{\mathrm{Copper}}_{}$$ Чрез Множествена линейна регресия (MLR) на изменението на EBITDA 3м. въз основа на петте най-силно колериращи индикатора се прогнозира изменение на EBITDA 3м. от +120 269.01% и стойност от -18 173 312 хил.лв.
Коригираният коефициент на детерминация R²_adj 0.1592, показва слаба обяснителна сила на модела.

Опер. паричен поток 3м.

Изменението на Опер. паричен поток 3м. има висока обратна корелация с изменението на Platinum (-0.8805), висока корелация с изменението на Orange (0.7224) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия и значителна корелация с изменението на Lead (0.7224) със забавяне (лаг) от 1 тримесечия.
Корелации на 3 месечното изменение Q_n/Q_n-1 на Опер. паричен поток 3м.

Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
Platinum	-0.8805	0	-44.7135
Orange	0.7224	1	-0.9949
Lead	0.5952	1	4.1908
Gold	-0.5697	2	21.6012
Uranium	0.5467	2	4.1957

$$\mathrm{MLR}={\mathrm{-460.3156}}_{}{\mathrm{-44.7135}}_{}x{\mathrm{Platinum}}_{}{\mathrm{-0.9949}}_{}x{\mathrm{Orange}}_{}{\mathrm{+4.1908}}_{}x{\mathrm{Lead}}_{}{\mathrm{+21.6012}}_{}x{\mathrm{Gold}}_{}{\mathrm{+4.1957}}_{}x{\mathrm{Uranium}}_{}$$ Чрез Множествена линейна регресия (MLR) на изменението на Опер. паричен поток 3м. въз основа на петте най-силно колериращи индикатора се прогнозира изменение на Опер. паричен поток 3м. от -1 484.22% и стойност от 6 437 хил.лв.
Коригираният коефициент на детерминация R²_adj 0.8727, показва висока обяснителна сила на модела.

Капитализация

Корелацията на 3-месечното изменение на Капитализацията със забавяне (лаг) от едно тримесечие е . Общата корелация на факторите с капитализацията е nan.

Корелации на 3 месечното изменение Qn/Qn-1 на Капитализацията
Индикатор	Корелация	лаг 3 мес	Коефициент MLR
Приходи от дейността 3м.	nan	1	nan
Разходи за дейността 3м.	nan	1	nan
EBITDA 3м.	nan	1	nan
Опер. паричен поток 3м.	nan	1	nan

$$\mathrm{MLR}={\mathrm{nan}}_{}{\mathrm{nan}}_{}x{\mathrm{Income}}_{}{\mathrm{nan}}_{}x{\mathrm{Costs}}_{}{\mathrm{nan}}_{}x{\mathrm{EBITDA}}_{}{\mathrm{nan}}_{}x{\mathrm{CFO}}_{}$$ Използвайки данните от текущия отчет за 3 месечните изменения на Приходите от дейността, Разходите за дейността, EBITDA и Опер. паричен поток, чрез Множествена линейна регресия (MLR) се очаква изменение на капитализацията от 0.00% и стойност от nan хил.лв.
Въз основа на MLR прогнозите за отделните фактори, MLR на капитализацията прогнозира изменение от 0.00% и стойност от nan хил.лв.
Коригираният коефициент на детерминация R²_adj 0.0000, показва слаба обяснителна сила на модела.

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за второ тримесечие Q2 на 2025 г. (252) в:

- Баланс с над 5 % от Актива:

Наименование	252	254	%	хил.лв.
Сгради и конструкции	3 304	2 242	-32.14 %	-1 062
Имоти, машини, съоръжения, оборудване	10 543	2 953	-71.99 %	-7 590
Инвестиции общо	9 550	2 244	-76.50 %	-7 306
Инвестиции в дъщерни предприятия	0	2 244	+2 244.00 %	+2 244
Инвестиции в други предприятия	9 176	0	-100.00 %	-9 176
Финансови активи нетекущи	9 550	2 244	-76.50 %	-7 306
Нетекущи активи	20 258	5 199	-74.34 %	-15 059
Материални запаси	6 635	1 109	-83.29 %	-5 526
Текущи вземания от свързани предприятия	8 982	21 301	+137.15 %	+12 319
Текущи вземания по предоставени аванси	11 338	4 267	-62.37 %	-7 071
Финансови активи, държани за търгуване в т ч	19 728	110	-99.44 %	-19 618
Други държани за търгуване финансови активи	19 728	110	-99.44 %	-19 618
Финансови активи текущи	19 728	110	-99.44 %	-19 618
Текущи активи	50 493	27 101	-46.33 %	-23 392
Общо активи	70 751	32 300	-54.35 %	-38 451
Записан и внесен капитал т ч	8 539	47 851	+460.38 %	+39 312
Обикновенни акции	8 539	0	-100.00 %	-8 539
Основен капитал	8 539	47 851	+460.38 %	+39 312
Целеви резерви, в т ч	19 477	-18 889	-196.98 %	-38 366
Други резерви	18 309	-18 889	-203.17 %	-37 198
Резерви	20 564	-18 889	-191.85 %	-39 453
Натрупана печалба (загуба) в т ч	13 596	60	-99.56 %	-13 536
Неразпределена печалба	13 596	108	-99.21 %	-13 488
Текуща печалба	14 899	347	-97.67 %	-14 552
Финансов резултат	28 495	407	-98.57 %	-28 088
Собствен капитал	57 598	29 369	-49.01 %	-28 229
Малцинствено участие	5 475	0	-100.00 %	-5 475
Други текущи задължения	3 441	2 154	-37.40 %	-1 287
Търговски и други текущи задължения	6 008	2 799	-53.41 %	-3 209
Текущи пасиви	6 023	2 799	-53.53 %	-3 224
Собствен капитал, малцинствено участие и пасиви	70 751	32 300	-54.35 %	-38 451

- Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба:

Наименование	252	254	%	хил.лв.
Разходи за материали-3м.	1 825	-1 819	-199.67 %	-3 644
Разходи за възнаграждения-3м.	1 775	-1 552	-187.44 %	-3 327
Разходи по икономически елементи-3м.	5 272	-4 814	-191.31 %	-10 086
Разходи за дейността-3м.	5 302	-4 761	-189.80 %	-10 063
Печалба от дейността-3м.	14 950	0	-100.00 %	-14 950
Общо разходи-3м.	5 302	-4 761	-189.80 %	-10 063
Печалба преди облагане с данъци-3м.	14 917	0	-100.00 %	-14 917
Печалба след облагане с данъци-3м.	14 917	0	-100.00 %	-14 917
Нетна печалба за периода-3м.	14 921	0	-100.00 %	-14 921
Общо разходи и печалба-3м.	20 197	-19 309	-195.60 %	-39 506
Нетни приходи от продажби на продукция-3м.	4 622	-4 620	-199.96 %	-9 242
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.)	5 210	-4 674	-189.71 %	-9 884
Положителни разлики от операции с финансови активи и инструменти-3м.	14 857	-14 537	-197.85 %	-29 394
Финансови приходи-3м.	14 994	-14 620	-197.51 %	-29 614
Приходи от дейността-3м.	20 252	-19 342	-195.51 %	-39 594
Загуба от дейността-3м.	0	14 581	+14 581.00 %	+14 581
Общо приходи-3м.	20 219	-19 309	-195.50 %	-39 528
Загуба преди облагане с данъци-3м.	0	14 548	+14 548.00 %	+14 548
Загуба след облагане с данъци-3м.	0	14 548	+14 548.00 %	+14 548
Нетна загуба за периода-3м.	0	14 552	+14 552.00 %	+14 552
Общо приходи и загуба-3м.	20 197	-19 309	-195.60 %	-39 506

- Отчет за паричните потоци 3 мес. с над 5 % от Постъпления от клиенти:

Наименование	252	254	%	хил.лв.
Постъпления от клиенти-3м.	5 770	-5 079	-188.02 %	-10 849
Плащания на доставчици-3м.	-2 854	2 493	+187.35 %	+5 347
Плащания, свързани с възнаграждения-3м.	-2 187	1 902	+186.97 %	+4 089
Нетен паричен поток от оперативна дейност (А):-3м.	400	-465	-216.25 %	-865
Покупка на дълготрайни активи-3м.	-988	988	+200.00 %	+1 976
Предоставени заеми-3м.	-353	439	+224.36 %	+792
Възстановени (платени) предоставени заеми, в т.ч. по финансов лизинг-3м.	-4 669	4 987	+206.81 %	+9 656
Покупка на инвестиции-3м.	5 643	-13 323	-336.10 %	-18 966
Постъпления от продажба на инвестиции-3м.	0	7 979	+7 979.00 %	+7 979
Други постъпления/ плащания от инвестиционна дейност-3м.	-5 478	7 808	+242.53 %	+13 286
Нетен поток от инвестиционна дейност (Б):-3м.	-5 958	8 844	+248.44 %	+14 802
Постъпления от заеми-3м.	362	-105	-129.01 %	-467
Платени заеми-3м.	-215	-7 696	-3 479.53 %	-7 481
Други постъпления/ плащания от финансова дейност-3м.	5 074	-24	-100.47 %	-5 098
Нетен паричен поток от финансова дейност (В):-3м.	5 202	-8 014	-254.06 %	-13 216
Изменения на паричните средства през периода (А+Б+В):-3м.	-356	365	+202.53 %	+721
Парични средства в началото на периода-3м.	1 005	-1 005	-200.00 %	-2 010
Парични средства в края на периода, в т.ч.:-3м.	649	-640	-198.61 %	-1 289
Наличност в касата и по банкови сметки-3м.	651	-651	-200.00 %	-1 302