-- 2025.10.24 10:33:58
Феникс Капитал Холдинг АД-София, 0PH, PCHB, 0PHA, PCH1; 254 - неконсолидиран отчет за трето тримесечие Q3 на 2025 г. публикуван на 2025.10.24 09:54:00 в Infostock.bg

Показатели:

 + Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е печалба: 37 хил.лв.
 + Оперативна 3 месечна печалба (EBITDA 3m.): 335 хил.лв.
 + Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 1 258 хил.лв.
 + Тримесечните продажби растат (Sales Growth 3m.): 79.91 %
 + Коефициент Цена/Счетоводна стойност (P/B) под 1: 0.00
 + Ръст в 3м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 3m.): 109.70 %
 + Ръст в 3м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 3m.): 109.70 %
 + Ръст в 12м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 12m.): 63.56 %
 + Очакван ръст в капитализацията над 10%: 30.85 %
 + Екстраполиран ръст в капитализацията над 10%: 23.50 %

 - Спад на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): -89.55 %
 - 12 месечна загуба (Net Income 12m.): -56 хил.лв.
 - Спад в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): -110.83 %
 - Оперативния 3 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 3m.): -64.32 %
 - Оперативния 12 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 12m.): -35.82 %
 - EV/EBITDA над 20: 28.17
 - Продажбите за 12м. намаляват (Sales Growth 12m.): -100.00 %
 - Коефициент Цена/Продажби 12м.(P/S) над 2: 120 000.00
 - Спад на собствения капитал (Equity Growth): -0.49 %
 - Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) под 2%: -0.50 %
 - Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) под 50%: 24.22 %
 - Висока обща задлъжнялост Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Assets) над 50%: 75.78 %
 - Отрицателен 12м. Свободен ПП (FCF 12m.): -3 409 хил.лв.
 - Вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) над 25%: 508.83 %
 - Вариация на приходите от продажби 12м.(VAR% Sales 12m.) над 25%: 195.19 %
 - Вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) над 25%: 41.62 %
 - Няма дивидент за предходната година
 - Не са изплащани дивиденти предходните 5 години

Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е печалба в размер на 37 хил.лв., като намалява с -89.55 %. За последните 12 месеца загубата достига -56 хил.лв., което представлява -4.67 лв. на акция при изменение с -110.83 %. Коефициентът Цена/Печалба 12м.(P/E), при цена на акция 1 лв. е -0.21.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) намалява с -64.32 % и е 335 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e със спад от -35.82 % до 1 258 хил.лв. (104.83 лв. на акция). Стойността на EV/EBITDA e 28.17, а на P/EBITDA 0.01.

Феникс Капитал Холдинг АД-София формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на -86 хил.лв. , които спрямо третото тримесечие на предходната година са нагоре с 79.91 %. За последните 12 месеца продажбитe на акция намаляват с -100.00 % до 0.00 лв. (общо 0 хил.лв.). Коефициента Цена/Продажби 12м.(P/S) е 120 000.00
През тримесечието финансовите приходи са 120.72 % от приходите от дейността (501 от 415 хил.лв.). От тях най-голям дял имат приходите от лихви (395 хил.лв.) и другите финансови приходи (106 хил.лв.).
Разходите за дейността през тримесечието намаляват с -60.06 % и са 381 хил.лв., а за годината са 1 938 хил.лв. с изменение от -6.01 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за външни услуги с 10 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 18 хил.лв., за 12-те месеца - другите разходи за дейността (обезценки, провизии) с 474 хил.лв.
През тримесечието внимание заслужават и разходите за лихви, които са 301 хил.лв. 85.51 %, отрицателните разлики от промяна на валутни курсове, които са 149 хил.лв. 42.33 % и другите финансови разходи, които са -98 хил.лв. 27.84 % от финансовите разходи (352 хил. лв.). Те от своя страна са 92.39 % от разходите за дейността (381 хил.лв.).

Неконсолидираният собствен капитал на Феникс Капитал Холдинг АД-София към края на септември 2025 г. от 11 321 хил.лв., прави 943.42 лв. счетоводна стойност на акция. Спада за последната година е -0.49 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига -0.50 %. Коефициента Цена/Счетоводна стойност (P/B) е 0.00. Резервите от 9 144 хил.лв. формират 80.77 % от собствения капитал, а натрупаната печалба е 676 хил.лв. (5.97 % от СК). Със собствен капитал са финансирани 24.22 % от активите на дружеството.

Дългосрочните пасиви са на стойност 29 327 хил.лв., а краткосрочните за 6 100 хил.лв., което прави общо 35 427 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 13.05 %. Общо дълговете са 75.78 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 312.93 %. Спрямо една година назад дълговете са спаднали с -3.16 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от -2.53 %. Kъм края на септември 2025 г. всички активи са за 46 748 хил.лв. От тях текущите са 70.61 % (33 008 хил.лв.), а нетекущите 29.39 % (13 740 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 26 908 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 541.11 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 237.68 % от собствения капитал и 57.56 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от -0.12 %, а обръщаемостта им е 0.00 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е -0.14 %. Стойността на фирмата (EV) e 35 432 000 хил.лв.

Паричните средства и еквиваленти са за 7 хил.лв. (0.01 % от Актива), от които парите в брои са 0 хил.лв. Незабавната ликвидност е 16.72 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е 376 хил.лв. с изменение от 109.70 %. Отношението му към продажбите е -437.21 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е -495 хил.лв., а за 12 м. 4 282 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно 105 хил.лв. и -1 015 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е -14 хил.лв, а за период от 1 година -142 хил.лв. Свободният паричен поток през тримесечието се увеличава с 109.70 % до 376 хил.лв., а за 12 месеца е -3 409 хил.лв. (63.56 %). Коефициентът Цена/СПП 12м.(P/FCF) е -0.00.

Феникс Капитал Холдинг АД-София има емитирани акции с борсов код: 0PH-обикновени 12 000 бр.. Емисия 0PH поскъпва за предходните 90 дни с 0.00 % до цена 1 лв. за брой, а за 360 дни изменението на цената е 0.00 %. Капитализацията на дружеството е 0.01 млн.лв.

За предходната финансова година дружеството не е изплащало дивиденти. Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.

Бизнес рискът свързан с дейността на Феникс Капитал Холдинг АД-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели е висок по отношение на нетния резултат, приходите от продажби и свободния паричен поток.

Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Феникс Капитал Холдинг АД-София е 30.85 %. Очакваната цена на емисия 0PH е 1.31 лв.

Екстраполираните данни за основните финансови показатели през следващото тримесечие съпоставени с моментното финансово състояние на Феникс Капитал Холдинг АД-София и изхождайки от запазването на пазарната ситуация, водят до прогнозата за промяна в пазарната оценка на дружеството от 23.50 %, което съответства на цена за емисия 0PH от 1.24 лв.

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за второ тримесечие Q2 на 2025 г. (252) в:

-Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба: