-- 2025.07.30 16:00:40
Ай Ти Еф Груп АД-София, ITF, ITFA, ITFB, ITFC, ITF1; 252 - неконсолидиран отчет за второ тримесечие Q2 на 2025 г. публикуван на 2025.07.30 15:57:00 в x3news.com

Показатели:

 + Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е печалба: 1 368 хил.лв.
 + 12 месечна печалба (Net Income 12m.): 4 467 хил.лв.
 + Коефициент Цена/Печалба 12м.(P/E) под 10: 4.70
 + Оперативна 3 месечна печалба (EBITDA 3m.): 2 809 хил.лв.
 + Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 9 148 хил.лв.
 + EV/EBITDA под 8: 5.34
 + Нетен марж (печалба/продажби) над 10% (Net Margin): 141.76 %
 + Ръст на собствения капитал (Equity Growth): 28.25 %
 + Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) над 5%: 32.20 %
 + Възвръщаемост на активите (ROA) над 2%: 10.37 %
 + Ръст в цената на ITF за 360 дни над 10%: 10.09 %
 + Обща дивидентна доходност за последната фин. година: 5.71 %
 + Средна дивидентна доходност от ITF за 5 години: 1.52 %

 - Коефициент Цена/Продажби 12м.(P/S) над 2: 6.66
 - Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) под 50%: 26.77 %
 - Висока обща задлъжнялост Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Assets) над 50%: 73.23 %
 - Дълговете растат с над 5% (Total Debt Growth): 76.60 %
 - Отрицателен 3м. нетен оперативен ПП (Operating Cash Flow 3m.): -1 857 хил.лв.
 - Отрицателен 3м. Свободен ПП (FCF 3m.): -1 990 хил.лв.
 - Отрицателен 12м. Свободен ПП (FCF 12m.): -3 988 хил.лв.

Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е печалба в размер на 1 368 хил.лв. За последните 12 месеца печалбата достига 4 467 хил.лв., което представлява 1.28 лв. на акция Коефициентът Цена/Печалба 12м.(P/E), при цена на акция 6 лв. е 4.70.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) е 2 809 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e 9 148 хил.лв. (2.61 лв. на акция). Стойността на EV/EBITDA e 5.34, а на P/EBITDA 2.30.

Ай Ти Еф Груп АД-София формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на 987 хил.лв. За последните 12 месеца продажбитe на акция са 0.90 лв. (общо 3 151 хил.лв.). Коефициента Цена/Продажби 12м.(P/S) е 6.66, а формираният нетен марж (печалба/продажби) 141.76 %.
През тримесечието финансовите приходи са 88.30 % от приходите от дейността (7 447 от 8 434 хил.лв.). От тях най-голям дял имат приходите от лихви (7 447 хил.лв.).
Разходите за дейността през тримесечието са 7 066 хил.лв., а за годината са 25 557 хил.лв. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за възнаграждения с 1 077 хил.лв. и Другите разходи за дейността (обезценки, провизии) с 3 929 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за възнаграждения с 4 253 хил.лв. и другите разходи за дейността (обезценки, провизии) с 14 544 хил.лв.
През тримесечието внимание заслужават и разходите за лихви, които са 1 308 хил.лв. 100.08 % от финансовите разходи (1 307 хил. лв.). Те от своя страна са 18.50 % от разходите за дейността (7 066 хил.лв.).

Неконсолидираният собствен капитал на Ай Ти Еф Груп АД-София към края на юни 2025 г. от 14 832 хил.лв., прави 4.24 лв. счетоводна стойност на акция. Нарастването за последната година е 28.25 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига 32.20 %. Коефициента Цена/Счетоводна стойност (P/B) е 1.42. Резервите от 2 660 хил.лв. формират 17.93 % от собствения капитал, а натрупаната печалба е 6 046 хил.лв. (40.76 % от СК). Със собствен капитал са финансирани 26.77 % от активите на дружеството.

Дългосрочните пасиви са на стойност 25 380 хил.лв., а краткосрочните за 15 188 хил.лв., което прави общо 40 568 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 27.42 %. Общо дълговете са 73.23 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 273.52 %. Спрямо една година назад дълговете са се повишили с 76.60 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от 60.41 %. Kъм края на юни 2025 г. всички активи са за 55 400 хил.лв. От тях текущите са 97.99 % (54 284 хил.лв.), а нетекущите 2.01 % (1 116 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 39 096 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 357.41 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 263.59 % от собствения капитал и 70.57 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от 10.37 %, а обръщаемостта им е 0.07 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е 15.86 %. Стойността на фирмата (EV) e 48 896 000 хил.лв.

Паричните средства и еквиваленти са за 12 672 хил.лв. (22.87 % от Актива), от които парите в брои са 0 хил.лв. Незабавната ликвидност е 83.43 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е -1 857 хил.лв. Отношението му към продажбите е -188.15 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е -7 хил.лв., а за 12 м. -1 911 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно 10 984 хил.лв. и 12 193 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е 9 120 хил.лв, а за период от 1 година 6 861 хил.лв. Коефициентът Цена/СПП 12м.(P/FCF) е -5.27.

Ай Ти Еф Груп АД-София има емитирани акции с борсов код: ITF-обикновени 3 500 000 бр.. Емисия ITF поскъпва за предходните 90 дни с 4.35 % до цена 6 лв. за брой, а за 360 дни изменението на цената е 10.09 %. Капитализацията на дружеството е 21.00 млн.лв.

Последно изплатените дивиденти са за 1 200 000 лв., което е 26.86 % от текущата 12 месечна печалба и са 5.71 % спрямо капитализацията (ITF - 0.3428571 лв. 5.71 % дивидентна доходност). За предходните 5 години средният дивидент по емисия ITF е 0.0914 лв. 1.52 % дивидентна доходност.

Бизнес рискът свързан с дейността на Ай Ти Еф Груп АД-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели не е висок.

Чрез осредняване на резултатите от екстраполирането на развитието през последната година и на сезонните изменения, за следващото тримесечие се прогнозират 12 месечни нетни приходи от продажби (Sales 12m.) за 3 788 хил.лв. и нетна печалба (Net Income 12m.) в размер на 4 480 хил.лв.

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за първо тримесечие Q1 на 2025 г. (250) в:

-Баланс с над 5 % от Актива: