-- 2024.01.30 15:23:01
Грийн Таун Проджектс АД-София, GT2; 236 - неконсолидиран отчет за четвърто тримесечие Q4 на 2023 г. публикуван на 2024.01.30 15:19:00 в x3news.com

Показатели:

Index 236.00 234.00 226.00
Цена (Price) 23.80 23.80 22.80
Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.) 2 513.00 35.00 -8 049.00
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.) 8 145.00 -2 542.00 -7 710.00
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.) 0.00 0.00 0.00
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.) 0.00 0.00 0.00
Цена/Печалба 12м.(P/E) 11.86 -38.00 -12.00
Цена/Счетоводна стойност (P/B) 11.15 15.70 143.04
Цена/Продажби 12м.(P/S) 96 6 042 000.00 96 6 042 000.00 925 452 000.00
Цена/СПП 12м.(P/FCF) -700.03 -652.73 -1 746.14
Стойност на фирмата/EBITDA 12м.(EV/EBITDA) 11.87 -37.68 -11.99
Изменение на печалбата 3м.(Net Income Growth 3m.) 130.74 337.50 -291.96
Изменение на печалбата преди данъци, лихви и аморт. 3м.(EBITDA Growth 3m.) 130.55 337.50 -291.96
Изменение на СПП 3м.(FCF Growth 3m.) 38.46 -140.82 -62.50
Изменение на собствения капитал (Equity Growth) 1 560.34 -29.23 -92.26
Изменение на дълга (Total Debt Growth) -18.18 -64.71 37.50
Възвръщаемост на СК (ROE) 120.50 -53.82 -116.95
Възвръщаемост на активите (ROA) 120.34 -53.71 -116.73
Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets) 0.10 0.10 1.67
Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Аssets) 0.10 0.10 1.67
Текуща ликвидност (Current Ratio) 64 877.78 97 600.00 3 409.09
Доходност от дивидент ОБЩА (Dividend Yield ALL) 0.00 0.00 0.00
Доходност среден дивидент 1 (Avg Dividend Yield 1) 0.00 0.00 0.00
Очаквана промяна на цената (Expected price change) 155.02 0.89 -128.65
Очаквана цена (Expected price) 60.70 24.01 n/a
Екстраполирана промяна на цената (Extrapolated price change) 222.32 787.50 -179.84
Екстраполирана цена (Extrapolated price) 76.71 211.22 n/a

 + Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е печалба: 2 513 хил.лв.
 + Ръст на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): 130.74 %
 + 12 месечна печалба (Net Income 12m.): 8 145 хил.лв.
 + Ръст в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): 203.96 %
 + Оперативния 3 месечен резултат расте (EBITDA Growth 3m.): 130.55 %
 + Оперативна 3 месечна печалба (EBITDA 3m.): 2 504 хил.лв.
 + Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 8 137 хил.лв.
 + Оперативния 12 месечен резултат расте (EBITDA Growth 12m.): 203.56 %
 + Ръст на собствения капитал (Equity Growth): 1 560.34 %
 + Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) над 5%: 120.50 %
 + Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) над 70%: 99.90 %
 + Дълговете спадат с над -5% (Total Debt Growth): -18.18 %
 + Възвръщаемост на активите (ROA) над 2%: 120.34 %
 + Ръст в 3м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 3m.): 38.46 %
 + Ръст в 3м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 3m.): 38.46 %
 + Очакван ръст в капитализацията над 10%: 155.02 %
 + Екстраполиран ръст в капитализацията над 10%: 222.32 %

 - Коефициент Цена/Продажби 12м.(P/S) над 2: 96 6 042 000.00
 - Коефициент Цена/Счетоводна стойност (P/B) над 1.5: 11.15
 - Отрицателен 3м. нетен оперативен ПП (Operating Cash Flow 3m.): -16 хил.лв.
 - Отрицателен 3м. Свободен ПП (FCF 3m.): -16 хил.лв.
 - Отрицателен 12м. Свободен ПП (FCF 12m.): -138 хил.лв.
 - Спад в 12м. Свободен ПП над -5% (FCF Growth 12m.): -160.38 %
 - Вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) над 25%: 2 315.19 %
 - Вариация на оперативния резултат 12м.(VAR% EBITDA 12m.) над 25%: 2 549.58 %
 - Вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) над 25%: 31.80 %
 - Няма дивидент за предходната година
 - Не са изплащани дивиденти предходните 5 години

Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е печалба в размер на 2 513 хил.лв., като нараства с 130.74 %. За последните 12 месеца печалбата достига 8 145 хил.лв., което представлява 2.01 лв. на акция при изменение с 203.96 %. Коефициентът Цена/Печалба 12м.(P/E), при цена на акция 23.8 лв. е 11.86.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) расте с 130.55 % и е 2 504 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e с повишение от 203.56 % до 8 137 хил.лв. (2.00 лв. на акция). Стойността на EV/EBITDA e 11.87, а на P/EBITDA 11.87.

Грийн Таун Проджектс АД-София формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на 0 хил.лв. За последните 12 месеца продажбитe на акция са 0.00 лв. (общо 0 хил.лв.). Коефициента Цена/Продажби 12м.(P/S) е 96 6 042 000.00
През тримесечието финансовите приходи са 100.00 % от приходите от дейността (2 525 от 2 525 хил.лв.). От тях най-голям дял имат другите финансови приходи (2 525 хил.лв.).
Разходите за дейността през тримесечието намаляват с -99.73 % и са 21 хил.лв., а за годината са 89 хил.лв. с изменение от -98.87 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за външни услуги с 14 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 5 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за външни услуги с 58 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 22 хил.лв.

Неконсолидираният собствен капитал на Грийн Таун Проджектс АД-София към края на декември 2023 г. от 8 667 хил.лв., прави 2.14 лв. счетоводна стойност на акция. Нарастването за последната година е 1 560.34 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига 120.50 %. Коефициента Цена/Счетоводна стойност (P/B) е 11.15. Резервите от 0 хил.лв. формират 0.00 % от собствения капитал, а натрупаната загуба е -3 537 хил.лв. Със собствен капитал са финансирани 99.90 % от активите на дружеството.

Дългосрочните пасиви са на стойност 0 хил.лв., а краткосрочните за 9 хил.лв., което прави общо 9 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 0.10 %. Общо дълговете са 0.10 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 0.10 %. Спрямо една година назад дълговете са спаднали с -18.18 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от 1 527.77 %. Kъм края на декември 2023 г. всички активи са за 8 676 хил.лв. От тях текущите са 67.30 % (5 839 хил.лв.), а нетекущите 32.70 % (2 837 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 5 830 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 64 877.78 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 67.27 % от собствения капитал и 67.20 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от 120.34 %, а обръщаемостта им е 0.00 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е 120.50 %. Стойността на фирмата (EV) e 96 603 200 хил.лв.

Паричните средства и еквиваленти са за 10 хил.лв. (0.12 % от Актива), от които парите в брои са 0 хил.лв. Незабавната ликвидност е 64 855.56 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е -16 хил.лв. с изменение от 38.46 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е -2 хил.лв., а за 12 м. 42 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно 0 хил.лв. и 0 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е -18 хил.лв, а за период от 1 година -95 хил.лв. Свободният паричен поток през тримесечието се увеличава с 38.46 % до -16 хил.лв., а за 12 месеца е -138 хил.лв. (-160.38 %). Коефициентът Цена/СПП 12м.(P/FCF) е -700.03.

Грийн Таун Проджектс АД-София има емитирани акции с борсов код: GT2-обикновени 4 059 000 бр.. Емисия GT2 поскъпва за предходните 90 дни с 0.00 % до цена 23.8 лв. за брой, а за 360 дни изменението на цената е 4.39 %. Капитализацията на дружеството е 96.60 млн.лв.

За предходната финансова година дружеството не е изплащало дивиденти. Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.

Бизнес рискът свързан с дейността на Грийн Таун Проджектс АД-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели е висок по отношение на нетния резултат, оперативния резултат и свободния паричен поток.

Коефициент на вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.)16.30
Коефициент на вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.)2 315.19
Коефициент на вариация на приходите от продажби 12м.(VAR% Sales 12m.)0.00
Коефициент на вариация на оперативната печалба 12м.(VAR% EBITDA 12m.)2 549.58
Коефициент на вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.)31.80

Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Грийн Таун Проджектс АД-София е 155.02 %. Очакваната цена на емисия GT2 е 60.70 лв.

Пазарен множителдо този отчетслед този отчетнужна промяна в пазарната оценка %
Цена/Счетоводна стойност (P/B)15.697811.146240.84
Цена/Печалба 12м.(P/E)-38.003211.8606420.42
Цена/Продажби 12м.(P/S)nan96 6 042 000.0000nan
Цена/EBITDA 12м.(P/EBITDA)-37.691811.8722417.48
Цена/СПП 12м.(P/FCF)-652.7311-700.03096.76


Екстраполираните данни за основните финансови показатели през следващото тримесечие съпоставени с моментното финансово състояние на Грийн Таун Проджектс АД-София и изхождайки от запазването на пазарната ситуация, водят до прогнозата за промяна в пазарната оценка на дружеството от 222.32 %, което съответства на цена за емисия GT2 от 76.71 лв.

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за трето тримесечие Q3 на 2023 г. (234) в:

-Баланс с над 5 % от Актива:

Наименование 234 236 % хил.лв.
Инвестиции общо 281 2 805 +898.22 % +2 524
Инвестиции в дъщерни предприятия 281 2 805 +898.22 % +2 524
Финансови активи нетекущи 281 2 805 +898.22 % +2 524
Нетекущи активи 304 2 837 +833.22 % +2 533
Общо активи 6 160 8 676 +40.84 % +2 516
Текуща печалба 5 632 8 145 +44.62 % +2 513
Финансов резултат 2 095 4 608 +119.95 % +2 513
Собствен капитал 6 154 8 667 +40.84 % +2 513
Собствен капитал, малцинствено участие и пасиви 6 160 8 676 +40.84 % +2 516


-Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба:
Наименование 234 236 % хил.лв.
Разходи за външни услуги-3м. 8 14 +75.00 % +6
Разходи по икономически елементи-3м. 15 20 +33.33 % +5
Разходи за дейността-3м. 15 21 +40.00 % +6
Печалба от дейността-3м. 35 2 504 +7 054.29 % +2 469
Общо разходи-3м. 15 21 +40.00 % +6
Печалба преди облагане с данъци-3м. 35 2 504 +7 054.29 % +2 469
Печалба след облагане с данъци-3м. 35 2 513 +7 080.00 % +2 478
Нетна печалба за периода-3м. 35 2 513 +7 080.00 % +2 478
Общо разходи и печалба-3м. 50 2 525 +4 950.00 % +2 475
Други финансови приходи-3м. 51 2 525 +4 850.98 % +2 474
Финансови приходи-3м. 50 2 525 +4 950.00 % +2 475
Приходи от дейността-3м. 50 2 525 +4 950.00 % +2 475
Общо приходи-3м. 50 2 525 +4 950.00 % +2 475
Общо приходи и загуба-3м. 50 2 525 +4 950.00 % +2 475