-- 2024.01.30 15:01:12
Капман Дебтс Мениджмънт АД-София, C1D, C1D1; 236 - неконсолидиран отчет за четвърто тримесечие Q4 на 2023 г. публикуван на 2024.01.30 14:55:00 в Investor.bg
Показатели:
Index | 236.00 | 234.00 | 226.00 |
Цена (Price) | 1.20 | 1.20 | 1.20 |
Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.) | 23.00 | 59.00 | 101.00 |
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.) | 151.00 | 236.00 | 33.00 |
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
Цена/Печалба 12м.(P/E) | 9.66 | 6.18 | 44.18 |
Цена/Счетоводна стойност (P/B) | 1.06 | 1.08 | 1.20 |
Цена/Продажби 12м.(P/S) | 1 4 580 000.00 | 1 4 580 000.00 | 1 4 580 000.00 |
Цена/СПП 12м.(P/FCF) | 47.03 | -1.43 | -15.85 |
Стойност на фирмата/EBITDA 12м.(EV/EBITDA) | 8.53 | 5.82 | 38.89 |
Изменение на печалбата 3м.(Net Income Growth 3m.) | -78.70 | 318.52 | 2 120.00 |
Изменение на печалбата преди данъци, лихви и аморт. 3м.(EBITDA Growth 3m.) | -64.29 | 326.92 | 1 400.00 |
Изменение на СПП 3м.(FCF Growth 3m.) | 98.87 | 309.09 | -233.33 |
Изменение на собствения капитал (Equity Growth) | 12.33 | 21.13 | 2.78 |
Изменение на дълга (Total Debt Growth) | 129.41 | -28.57 | 7.14 |
Възвръщаемост на СК (ROE) | 11.42 | 18.37 | 2.84 |
Възвръщаемост на активите (ROA) | 11.24 | 18.14 | 2.80 |
Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets) | 1.77 | 0.07 | 0.08 |
Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Аssets) | 2.76 | 1.10 | 1.22 |
Текуща ликвидност (Current Ratio) | 4 372.00 | 104 000.00 | 123 200.00 |
Доходност от дивидент ОБЩА (Dividend Yield ALL) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
Доходност среден дивидент 1 (Avg Dividend Yield 1) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
Очаквана промяна на цената (Expected price change) | -21.44 | 22.82 | 45.43 |
Очаквана цена (Expected price) | 0.94 | 1.47 | 1.75 |
Екстраполирана промяна на цената (Extrapolated price change) | -10.30 | 94.13 | 137.31 |
Екстраполирана цена (Extrapolated price) | 1.08 | 2.33 | 2.85 |
+ Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е печалба: 23 хил.лв.
+ 12 месечна печалба (Net Income 12m.): 151 хил.лв.
+ Ръст в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): 277.50 %
+ Коефициент Цена/Печалба 12м.(P/E) под 10: 9.66
+ Оперативна 3 месечна печалба (EBITDA 3m.): 40 хил.лв.
+ Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 168 хил.лв.
+ Оперативния 12 месечен резултат расте (EBITDA Growth 12m.): 273.33 %
+ Ръст на собствения капитал (Equity Growth): 12.33 %
+ Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) над 5%: 11.42 %
+ Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) над 70%: 97.24 %
+ Възвръщаемост на активите (ROA) над 2%: 11.24 %
+ Ръст в 3м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 3m.): 98.87 %
+ Ръст в 3м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 3m.): 98.87 %
+ Ръст в 12м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 12m.): 102.72 %
- Спад на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): -78.70 %
- Оперативния 3 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 3m.): -64.29 %
- Коефициент Цена/Продажби 12м.(P/S) над 2: 1 4 580 000.00
- Дълговете растат с над 5% (Total Debt Growth): 129.41 %
- Отрицателен 3м. нетен оперативен ПП (Operating Cash Flow 3m.): -12 хил.лв.
- Отрицателен 3м. Свободен ПП (FCF 3m.): -12 хил.лв.
- Коефициент Цена/СПП 12м.(P/FCF) над 15: 47.03
- Вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) над 25%: 32.41 %
- Вариация на оперативния резултат 12м.(VAR% EBITDA 12m.) над 25%: 30.59 %
- Вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) над 25%: 60.20 %
- Очакван спад в капитализацията над -10%: -21.44 %
- Екстраполиран спад в капитализацията над -10%: -10.30 %
- Няма дивидент за предходната година
- Не са изплащани дивиденти предходните 5 години
Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е печалба в размер на 23 хил.лв., като намалява с -78.70 %. За последните 12 месеца печалбата достига 151 хил.лв., което представлява 0.12 лв. на акция при изменение с 277.50 %. Коефициентът Цена/Печалба 12м.(P/E), при цена на акция 1.2 лв. е 9.66.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) намалява с -64.29 % и е 40 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e с повишение от 273.33 % до 168 хил.лв. (0.14 лв. на акция). Стойността на EV/EBITDA e 8.53, а на P/EBITDA 8.68.
Капман Дебтс Мениджмънт АД-София формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на 0 хил.лв. За последните 12 месеца продажбитe на акция са 0.00 лв. (общо 0 хил.лв.). Коефициента Цена/Продажби 12м.(P/S) е 1 4 580 000.00
През тримесечието финансовите приходи са 100.00 % от приходите от дейността (75 от 75 хил.лв.). От тях най-голям дял имат приходите от лихви (40 хил.лв.) и другите финансови приходи (35 хил.лв.).
Разходите за дейността през тримесечието се увеличават с 52.17 % и са 35 хил.лв., а за годината са 142 хил.лв. с изменение от 46.39 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за външни услуги с 10 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 22 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за външни услуги с 29 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 81 хил.лв.
Неконсолидираният собствен капитал на Капман Дебтс Мениджмънт АД-София към края на декември 2023 г. от 1 376 хил.лв., прави 1.13 лв. счетоводна стойност на акция. Нарастването за последната година е 12.33 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига 11.42 %. Коефициента Цена/Счетоводна стойност (P/B) е 1.06. Резервите от 0 хил.лв. формират 0.00 % от собствения капитал, а натрупаната печалба е 10 хил.лв. (0.73 % от СК). Със собствен капитал са финансирани 97.24 % от активите на дружеството.
Дългосрочните пасиви са на стойност 14 хил.лв., а краткосрочните за 25 хил.лв., което прави общо 39 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 1.77 %. Общо дълговете са 2.76 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 2.83 %. Спрямо една година назад дълговете са се повишили с 129.41 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от 13.93 %. Kъм края на декември 2023 г. всички активи са за 1 415 хил.лв. От тях текущите са 77.24 % (1 093 хил.лв.), а нетекущите 22.76 % (322 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 1 068 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 4 372.00 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 77.62 % от собствения капитал и 75.48 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от 11.24 %, а обръщаемостта им е 0.00 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е 11.30 %. Стойността на фирмата (EV) e 1 433 000 хил.лв.
Паричните средства и еквиваленти са за 64 хил.лв. (4.52 % от Актива), от които парите в брои са 1 хил.лв. Незабавната ликвидност е 256.00 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е -12 хил.лв. с изменение от 98.87 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е 0 хил.лв., а за 12 м. 0 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно 0 хил.лв. и -1 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е -12 хил.лв, а за период от 1 година 30 хил.лв. Свободният паричен поток през тримесечието се увеличава с 98.87 % до -12 хил.лв., а за 12 месеца е 31 хил.лв. (102.72 %). Коефициентът Цена/СПП 12м.(P/FCF) е 47.03.
Капман Дебтс Мениджмънт АД-София има емитирани акции с борсов код: C1D-обикновени 1 215 000 бр.. Емисия C1D поскъпва за предходните 90 дни с 0.00 % до цена 1.2 лв. за брой, а за 360 дни изменението на цената е 0.00 %. Капитализацията на дружеството е 1.46 млн.лв.
За предходната финансова година дружеството не е изплащало дивиденти. Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.
Бизнес рискът свързан с дейността на Капман Дебтс Мениджмънт АД-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели е висок по отношение на нетния резултат, оперативния резултат и свободния паричен поток.
Коефициент на вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.) | 3.34 |
Коефициент на вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) | 32.41 |
Коефициент на вариация на приходите от продажби 12м.(VAR% Sales 12m.) | 0.00 |
Коефициент на вариация на оперативната печалба 12м.(VAR% EBITDA 12m.) | 30.59 |
Коефициент на вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) | 60.20 |
Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Капман Дебтс Мениджмънт АД-София е -21.44 %. Очакваната цена на емисия C1D е 0.94 лв.
Пазарен множител | до този отчет | след този отчет | нужна промяна в пазарната оценка % |
---|---|---|---|
Цена/Счетоводна стойност (P/B) | 1.0776 | 1.0596 | 1.70 |
Цена/Печалба 12м.(P/E) | 6.1780 | 9.6556 | -36.02 |
Цена/Продажби 12м.(P/S) | nan | 1 4 580 000.0000 | nan |
Цена/EBITDA 12м.(P/EBITDA) | 6.0750 | 8.6786 | -30.00 |
Цена/СПП 12м.(P/FCF) | -1.4252 | 47.0321 | 103.03 |
Екстраполираните данни за основните финансови показатели през следващото тримесечие съпоставени с моментното финансово състояние на Капман Дебтс Мениджмънт АД-София и изхождайки от запазването на пазарната ситуация, водят до прогнозата за промяна в пазарната оценка на дружеството от -10.30 %, което съответства на цена за емисия C1D от 1.08 лв.
Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за трето тримесечие Q3 на 2023 г. (234) в:
-Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба:
Наименование | 234 | 236 | % | хил.лв. |
---|---|---|---|---|
Разходи за външни услуги-3м. | 6 | 10 | +66.67 % | +4 |
Разходи за възнаграждения-3м. | 18 | 22 | +22.22 % | +4 |
Разходи по икономически елементи-3м. | 26 | 35 | +34.62 % | +9 |
Разходи за дейността-3м. | 26 | 35 | +34.62 % | +9 |
Печалба от дейността-3м. | 59 | 40 | -32.20 % | -19 |
Общо разходи-3м. | 26 | 35 | +34.62 % | +9 |
Печалба преди облагане с данъци-3м. | 59 | 40 | -32.20 % | -19 |
Печалба след облагане с данъци-3м. | 59 | 23 | -61.02 % | -36 |
Нетна печалба за периода-3м. | 59 | 23 | -61.02 % | -36 |