-- 2024.01.30 12:47:58
Ай Ти Софт ЕАД-София, 1BKA; 236 - неконсолидиран отчет за четвърто тримесечие Q4 на 2023 г. публикуван на 2024.01.30 12:45:00 в x3news.com

Показатели:

Index 236.00 234.00 226.00
Цена (Price) 0.00 0.00 0.00
Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.) -433.00 -116.00 -753.00
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.) -956.00 -1 343.00 -509.00
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.) 451.00 694.00 690.00
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.) 2 843.00 3 028.00 3 442.00
Изменение на печалбата 3м.(Net Income Growth 3m.) 47.20 -3 966.67 -261.24
Изменение на печалбата преди данъци, лихви и аморт. 3м.(EBITDA Growth 3m.) -106.58 23.19 -62.42
Изменение на приходите от продажби 3м.(Sales Growth 3m.) -29.09 -4.93 -68.23
Изменение на СПП 3м.(FCF Growth 3m.) -243.00 755.64 -126.99
Изменение на собствения капитал (Equity Growth) -18.14 -22.05 -8.71
Изменение на дълга (Total Debt Growth) -33.54 -57.05 48.85
Нетен маржин, печалба/продажби (Net Margin) -33.63 -44.35 -14.79
Възвръщаемост на СК (ROE) -19.90 -26.63 -8.61
Възвръщаемост на активите (ROA) -1.50 -1.92 -0.58
Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets) 88.90 51.38 24.92
Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Аssets) 91.49 91.07 94.59
Текуща ликвидност (Current Ratio) 103.44 60.24 122.16
Очаквана промяна на цената (Expected price change) -11.98 -1.89 -50.66
Екстраполирана промяна на цената (Extrapolated price change) -18.76 -1.82 -169.17

 + Ръст на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): 47.20 %
 + Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 2 364 хил.лв.
 + Дълговете спадат с над -5% (Total Debt Growth): -33.54 %
 + Ръст в 12м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 12m.): 4 795.71 %
 + Ръст в 12м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 12m.): 1 502.50 %

 - Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е загуба: -433 хил.лв.
 - 12 месечна загуба (Net Income 12m.): -956 хил.лв.
 - Спад в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): -65.97 %
 - Оперативния 3 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 3m.): -106.58 %
 - Оперативна 3 месечна загуба (EBITDA 3m.): -37 хил.лв.
 - Оперативния 12 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 12m.): -16.14 %
 - Тримесечните продажби намаляват (Sales Growth 3m.): -29.09 %
 - Нетен марж (печалба/продажби) под 3% (Net Margin): -33.63 %
 - Спад на собствения капитал (Equity Growth): -18.14 %
 - Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) под 2%: -19.90 %
 - Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) под 50%: 8.51 %
 - Висока кратк. задлъжнялост Текущи пасиви/Общо активи (Short Term Debt/Total Assets) над 30%: 88.90 %
 - Висока обща задлъжнялост Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Assets) над 50%: 91.49 %
 - Отрицателен 3м. нетен оперативен ПП (Operating Cash Flow 3m.): -3 040 хил.лв.
 - Спад в 3м. Нетен ОПП над -5% (CFO Growth 3m.): -334.91 %
 - Отрицателен 3м. Свободен ПП (FCF 3m.): -3 159 хил.лв.
 - Спад в 3м. Свободен ПП над -5% (FCF Growth 3m.): -243.00 %
 - Вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) над 25%: 106.49 %
 - Очакван спад в капитализацията над -10%: -11.98 %
 - Екстраполиран спад в капитализацията над -10%: -18.76 %
 - Не са изплащани дивиденти предходните 5 години

Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е загуба в размер на -433 хил.лв., като нараства с 47.20 %. За последните 12 месеца загубата достига -956 хил.лв., което представлява nan лв. на акция при изменение с -65.97 %.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) намалява с -106.58 % и е -37 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e със спад от -16.14 % до 2 364 хил.лв. (nan лв. на акция).

Ай Ти Софт ЕАД-София формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на 451 хил.лв. , които спрямо четвъртото тримесечие на предходната година са надолу с -29.09 %. Формираният нетен марж (печалба/продажби) е -33.63 %.
През тримесечието финансовите приходи са 46.94 % от приходите от дейността (399 от 850 хил.лв.). От тях най-голям дял имат приходите от лихви (410 хил.лв.).
Разходите за дейността през тримесечието намаляват с -34.10 % и са 1 291 хил.лв., а за годината са 6 717 хил.лв. с изменение от -2.72 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за външни услуги с 374 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 415 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за външни услуги с 1 236 хил.лв., разходите за амортизации с 713 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 1 690 хил.лв.
През тримесечието внимание заслужават и разходите за лихви, които са 277 хил.лв. 76.73 % и отрицателните разлики от промяна на валутни курсове, които са 75 хил.лв. 20.78 % от финансовите разходи (361 хил. лв.). Те от своя страна са 27.96 % от разходите за дейността (1 291 хил.лв.).

Неконсолидираният собствен капитал на Ай Ти Софт ЕАД-София към края на декември 2023 г. от 4 315 хил.лв.Спада за последната година е -18.14 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига -19.90 %. Резервите от 145 хил.лв. формират 3.36 % от собствения капитал, а натрупаната печалба е 3 676 хил.лв. (85.19 % от СК). Със собствен капитал са финансирани 8.51 % от активите на дружеството.

Дългосрочните пасиви са на стойност 1 316 хил.лв., а краткосрочните за 45 094 хил.лв., което прави общо 46 410 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 88.90 %. Общо дълговете са 91.49 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 1 075.55 %. Спрямо една година назад дълговете са спаднали с -33.54 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от -32.46 %. Kъм края на декември 2023 г. всички активи са за 50 725 хил.лв. От тях текущите са 91.95 % (46 644 хил.лв.), а нетекущите 8.05 % (4 081 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 1 550 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 103.44 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 35.92 % от собствения капитал и 3.06 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от -1.50 %, а обръщаемостта им е 0.04 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е -2.89 %.

Паричните средства и еквиваленти са за 115 хил.лв. (0.23 % от Актива), от които парите в брои са 1 хил.лв., а 105 хил.лв. са блокирани. Незабавната ликвидност е 1.39 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е -3 040 хил.лв. с изменение от -334.91 %. Отношението му към продажбите е -674.06 %. За година назад ОПП е 16 435 хил.лв. (4 795.71 % ръст), а ОПП/Продажби 578.09 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е -3 178 хил.лв., а за 12 м. 21 865 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно 6 145 хил.лв. и -38 366 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е -73 хил.лв, а за период от 1 година -66 хил.лв. Свободният паричен поток през тримесечието намалява с -243.00 % до -3 159 хил.лв., а за 12 месеца е 15 722 хил.лв. (1 502.50 %).

Ай Ти Софт ЕАД-София има емитирани акции с борсов код: .

. Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.

Бизнес рискът свързан с дейността на Ай Ти Софт ЕАД-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели е висок по отношение на свободния паричен поток.

Коефициент на вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.)7.24
Коефициент на вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.)18.61
Коефициент на вариация на приходите от продажби 12м.(VAR% Sales 12m.)4.95
Коефициент на вариация на оперативната печалба 12м.(VAR% EBITDA 12m.)8.16
Коефициент на вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.)106.49

Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Ай Ти Софт ЕАД-София е -11.98 %.

Пазарен множителдо този отчетслед този отчетнужна промяна в пазарната оценка %
Цена/Счетоводна стойност (P/B)nannan-9.12
Цена/Печалба 12м.(P/E)nannan28.82
Цена/Продажби 12м.(P/S)nannan-6.11
Цена/EBITDA 12м.(P/EBITDA)nannan-20.22
Цена/СПП 12м.(P/FCF)nannan-12.46

Чрез осредняване на резултатите от екстраполирането на развитието през последната година и на сезонните изменения, за следващото тримесечие се прогнозират 12 месечни нетни приходи от продажби (Sales 12m.) за 2 502 хил.лв. и нетна загуба (Net Income 12m.) в размер на -783 хил.лв.

Екстраполация на развитиетоЕкстраполация на сезонността
Показателпромяна %стойност хил.лв.промяна %стойност хил.лв.
Собствен капитал-11.044 2240.484 771
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.)28.60-95954.84-607
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.)-10.832 700-23.902 304
Печалба преди данъци, лихви и амортизации 12м.(EBITDA 12m.)-24.812 228-49.571 494
Свободен паричен поток 12м.(FCF)18.9721 367-49.409 087

Екстраполираните данни за основните финансови показатели през следващото тримесечие съпоставени с моментното финансово състояние на Ай Ти Софт ЕАД-София и изхождайки от запазването на пазарната ситуация, водят до прогнозата за промяна в пазарната оценка на дружеството от -18.76 %

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за трето тримесечие Q3 на 2023 г. (234) в:

-Баланс с над 5 % от Актива:

Наименование 234 236 % хил.лв.
Дългосрочни вземания по търговски заеми 31 325 0 -100.00 % -31 325
Търговски и други дългосрочни вземания 31 940 0 -100.00 % -31 940
Нетекущи активи 36 700 4 081 -88.88 % -32 619
Текущи вземания по предоставени търговски заеми 10 032 36 888 +267.70 % +26 856
Други текущи вземания 2 239 5 186 +131.62 % +2 947
Търговски и други /текущи/ вземания 14 579 44 609 +205.98 % +30 030
Текущи активи 16 451 46 644 +183.53 % +30 193
Нетекущи задължения към свързани предприятия 12 758 0 -100.00 % -12 758
Нетекущи задължения по облигационни заеми 6 000 0 -100.00 % -6 000
Търговски и други нетекущи задължения 21 069 1 316 -93.75 % -19 753
Нетекущи пасиви 21 093 1 316 -93.76 % -19 777
Текуща част от нетекущите задължения 1 986 7 431 +274.17 % +5 445
Текущи задължения, в т ч 25 241 35 179 +39.37 % +9 938
Текущи задължения към свързани предприятия 145 13 544 +9 240.69 % +13 399
Текущи данъчни задължения 3 205 948 -70.42 % -2 257
Търговски и други текущи задължения 27 227 42 610 +56.50 % +15 383
Текущи пасиви 27 310 45 094 +65.12 % +17 784


-Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба:
Наименование 234 236 % хил.лв.
Разходи за амортизации-3м. 186 119 -36.02 % -67
Разходи за лихви-3м. 758 277 -63.46 % -481
Отрицателни разлики от промяна на валутни курсове-3м. -41 75 +282.93 % +116
Финансови разходи-3м. 723 361 -50.07 % -362
Разходи за дейността-3м. 1 766 1 291 -26.90 % -475
Общо разходи-3м. 1 766 1 291 -26.90 % -475
Общо разходи и печалба-3м. 1 788 1 291 -27.80 % -497
Нетни приходи от продажби на услуги-3м. 674 430 -36.20 % -244
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.) 694 451 -35.01 % -243
Приходи от лихви-3м. 710 410 -42.25 % -300
Финансови приходи-3м. 715 399 -44.20 % -316
Приходи от дейността-3м. 1 409 850 -39.67 % -559
Загуба от дейността-3м. 357 441 +23.53 % +84
Извънредни приходи-3м. 263 8 -96.96 % -255
Общо приходи-3м. 1 672 858 -48.68 % -814
Загуба преди облагане с данъци-3м. 94 433 +360.64 % +339
Загуба след облагане с данъци-3м. 116 433 +273.28 % +317
Нетна загуба за периода-3м. 116 433 +273.28 % +317
Общо приходи и загуба-3м. 1 788 1 291 -27.80 % -497


-Отчет за паричните потоци 3 мес. с над 5 % от Постъпления от клиенти:
Наименование 234 236 % хил.лв.
Постъпления от клиенти-3м. 22 624 858 -96.21 % -21 766
Плащания/постъпления, свързани с финансови активи, държани с цел търговия-3м. -17 -197 -1 058.82 % -180
Плащания, свързани с възнаграждения-3м. -501 -362 +27.74 % +139
Платени /възстановени данъци (без корпоративен данък върху печалбата)-3м. -764 -2 250 -194.50 % -1 486
Нетен паричен поток от оперативна дейност (А):-3м. 20 148 -3 040 -115.09 % -23 188
Предоставени заеми-3м. 0 -26 439 -26 439.00 % -26 439
Получени лихви по предоставени заеми-3м. 17 1 769 +10 305.88 % +1 752
Нетен поток от инвестиционна дейност (Б):-3м. 23 745 -3 178 -113.38 % -26 923
Плащания при обратно придобиване на ценни книжа-3м. 0 -250 -250.00 % -250
Постъпления от заеми-3м. 2 650 14 223 +436.72 % +11 573
Платени заеми-3м. -45 887 -5 807 +87.34 % +40 080
Платени задължения по лизингови договори-3м. -230 -46 +80.00 % +184
Платени лихви, такси, комисиони по заеми с инвестиционно предназначение-3м. -419 -1 975 -371.36 % -1 556
Нетен паричен поток от финансова дейност (В):-3м. -43 886 6 145 +114.00 % +50 031
Изменения на паричните средства през периода (А+Б+В):-3м. 7 -73 -1 142.86 % -80
Парични средства в края на периода, в т.ч.:-3м. 7 -73 -1 142.86 % -80
Наличност в касата и по банкови сметки-3м. 7 -73 -1 142.86 % -80

При елементарна проверка на данните в Баланса и Отчета за доходите, се откриват следните несъответствия:
- Разлика в Текуща печалба в Баланс (-956) и ОД (0): -956 хил.лв.
- Разлика в Текуща загуба в Баланс (0) и ОД (956): 956 хил.лв.