-- 2024.01.29 19:58:33
Булленд инвестмънтс АДСИЦ-София, 5BD, LAND, 5BDA; 236 - неконсолидиран отчет за четвърто тримесечие Q4 на 2023 г. публикуван на 2024.01.29 19:56:00 в x3news.com

Показатели:

Index 236.00 234.00 226.00
Цена (Price) 0.95 0.85 0.81
Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.) -347.00 56.00 n/a
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.) -408.00 n/a -142.00
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.) 22.00 0.00 n/a
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.) 22.00 n/a 9 355.00
Цена/Печалба 12м.(P/E) -34.95 n/a -85.61
Цена/Счетоводна стойност (P/B) 0.84 0.74 0.70
Цена/Продажби 12м.(P/S) 648.08 n/a 1.30
Цена/СПП 12м.(P/FCF) 678.94 n/a 1.25
Стойност на фирмата/EBITDA 12м.(EV/EBITDA) -34.45 n/a -705.27
Изменение на собствения капитал (Equity Growth) -2.36 n/a -0.81
Изменение на дълга (Total Debt Growth) -23.23 n/a -98.99
Нетен маржин, печалба/продажби (Net Margin) -1 854.55 n/a -1.52
Възвръщаемост на СК (ROE) -2.38 n/a n/a
Възвръщаемост на активите (ROA) -2.37 n/a n/a
Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets) 0.45 1.02 0.57
Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Аssets) 0.45 1.02 0.57
Текуща ликвидност (Current Ratio) 5 480.26 2 302.26 4 100.00
Доходност от дивидент ОБЩА (Dividend Yield ALL) 1.93 2.16 2.26
Доходност среден дивидент 1 (Avg Dividend Yield 1) 0.39 0.43 0.45

 + EV/EBITDA под 8: -34.45
 + Коефициент Цена/Счетоводна стойност (P/B) под 1: 0.84
 + Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) над 70%: 99.55 %
 + Дълговете спадат с над -5% (Total Debt Growth): -23.23 %
 + Ръст в цената на 5BD (LAND) за 90 дни над 10%: 11.76 %
 + Ръст в цената на 5BD (LAND) за 360 дни над 10%: 17.28 %
 + Обща дивидентна доходност за последната фин. година: 1.93 %
 + Средна дивидентна доходност от 5BD (LAND) за 5 години: 0.39 %

 - Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е загуба: -347 хил.лв.
 - 12 месечна загуба (Net Income 12m.): -408 хил.лв.
 - Спад в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): -75.11 %
 - Оперативна 3 месечна загуба (EBITDA 3m.): -347 хил.лв.
 - Оперативна 12 месечна загуба (EBITDA 12m.): -408 хил.лв.
 - Оперативния 12 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 12m.): -277.78 %
 - Продажбите за 12м. намаляват (Sales Growth 12m.): -99.76 %
 - Коефициент Цена/Продажби 12м.(P/S) над 2: 648.08
 - Нетен марж (печалба/продажби) под 3% (Net Margin): -1 854.55 %
 - Спад на собствения капитал (Equity Growth): -2.36 %
 - Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) под 2%: -2.38 %
 - Спад в 12м. Нетен ОПП над -5% (CFO Growth 12m.): -99.78 %
 - Спад в 12м. Свободен ПП над -5% (FCF Growth 12m.): -99.78 %
 - Коефициент Цена/СПП 12м.(P/FCF) над 15: 678.94

Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е загуба в размер на -347 хил.лв. За последните 12 месеца загубата достига -408 хил.лв., което представлява -0.03 лв. на акция при изменение с -75.11 %. Коефициентът Цена/Печалба 12м.(P/E), при цена на акция 0.95 лв. е -34.95.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) е -347 хил.лв. За 12 месеца оперативната загуба e със спад от -277.78 % до -408 хил.лв. (-0.03 лв. на акция). Стойността на EV/EBITDA e -34.45, а на P/EBITDA -34.95.

Булленд инвестмънтс АДСИЦ-София формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на 22 хил.лв. За последните 12 месеца продажбитe на акция намаляват с -99.76 % до 0.00 лв. (общо 22 хил.лв.). Коефициента Цена/Продажби 12м.(P/S) е 648.08, а формираният нетен марж (печалба/продажби) -1 854.55 %.
През тримесечието финансовите приходи са 93.49 % от приходите от дейността (316 от 338 хил.лв.). От тях най-голям дял имат другите финансови приходи (274 хил.лв.).
Разходите за дейността през тримесечието са 685 хил.лв., а за годината са 1 113 хил.лв. с изменение от -89.47 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за външни услуги с 44 хил.лв., разходите за възнаграждения с 52 хил.лв. и балансовата стойност на продадени активи (без продукция) с 20 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за външни услуги с 151 хил.лв., разходите за възнаграждения с 174 хил.лв. и другите разходи за дейността (обезценки, провизии) с 179 хил.лв.
През тримесечието внимание заслужават и отрицателните разлики от операции с финансови активи, които са 560 хил.лв. 100.00 % от финансовите разходи (560 хил. лв.). Те от своя страна са 81.75 % от разходите за дейността (685 хил.лв.).

Неконсолидираният собствен капитал на Булленд инвестмънтс АДСИЦ-София към края на декември 2023 г. от 16 880 хил.лв., прави 1.12 лв. счетоводна стойност на акция. Спада за последната година е -2.36 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига -2.38 %. Коефициента Цена/Счетоводна стойност (P/B) е 0.84. Резервите от 2 111 хил.лв. формират 12.51 % от собствения капитал, а натрупаната печалба е 169 хил.лв. (1.00 % от СК). Със собствен капитал са финансирани 99.55 % от активите на дружеството.

Дългосрочните пасиви са на стойност 0 хил.лв., а краткосрочните за 76 хил.лв., което прави общо 76 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 0.45 %. Общо дълговете са 0.45 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 0.45 %. Спрямо една година назад дълговете са спаднали с -23.23 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от -2.48 %. Kъм края на декември 2023 г. всички активи са за 16 956 хил.лв. От тях текущите са 24.56 % (4 165 хил.лв.), а нетекущите 75.44 % (12 791 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 4 089 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 5 480.26 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 24.22 % от собствения капитал и 24.12 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от -2.37 %, а обръщаемостта им е 0.00 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е -2.38 %. Стойността на фирмата (EV) e 14 056 719 хил.лв.

Паричните средства и еквиваленти са за 277 хил.лв. (1.63 % от Актива), от които парите в брои са 0 хил.лв. Незабавната ликвидност е 364.47 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е 12 хил.лв. Отношението му към продажбите е 54.55 %. За година назад ОПП е 21 хил.лв. (-99.78 % спад), а ОПП/Продажби 95.45 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е 0 хил.лв., а за 12 м. 0 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно 0 хил.лв. и -10 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е 12 хил.лв, а за период от 1 година 11 хил.лв. Свободният паричен поток за 12 месеца е 21 хил.лв. (-99.78 % изменение). Коефициентът Цена/СПП 12м.(P/FCF) е 678.94.

Булленд инвестмънтс АДСИЦ-София има емитирани акции с борсов код: 5BD (LAND)-обикновени 15 008 125 бр.. Емисия 5BD (LAND) поскъпва за предходните 90 дни с 11.76 % до цена 0.95 лв. за брой, а за 360 дни изменението на цената е 17.28 %. Капитализацията на дружеството е 14.26 млн.лв.

Последно изплатените дивиденти са за 274 949 лв., което е -67.39 % от текущата 12 месечна печалба и са 1.93 % спрямо капитализацията (5BD (LAND) - 0.01832 лв. 1.93 % дивидентна доходност). За предходните 5 години средният дивидент по емисия 5BD (LAND) е 0.0037 лв. 0.39 % дивидентна доходност.

Бизнес рискът свързан с дейността на Булленд инвестмънтс АДСИЦ-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели не е висок.

Коефициент на вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.)0.80

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за трето тримесечие Q3 на 2023 г. (234) в:

-Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба:

Наименование 234 236 % хил.лв.
Разходи за външни услуги-3м. 34 44 +29.41 % +10
Разходи за възнаграждения-3м. 42 52 +23.81 % +10
Разходи по икономически елементи-3м. 85 125 +47.06 % +40
Отрицателни разлики от операции с финансови активи и инструменти-3м. 0 560 +560.00 % +560
Финансови разходи-3м. 0 560 +560.00 % +560
Разходи за дейността-3м. 85 685 +705.88 % +600
Печалба от дейността-3м. 56 0 -100.00 % -56
Общо разходи-3м. 85 685 +705.88 % +600
Печалба преди облагане с данъци-3м. 56 0 -100.00 % -56
Печалба след облагане с данъци-3м. 56 0 -100.00 % -56
Нетна печалба за периода-3м. 56 0 -100.00 % -56
Общо разходи и печалба-3м. 85 685 +705.88 % +600
Положителни разлики от операции с финансови активи и инструменти-3м. 0 42 +42.00 % +42
Други финансови приходи-3м. 141 274 +94.33 % +133
Финансови приходи-3м. 141 316 +124.11 % +175
Приходи от дейността-3м. 141 338 +139.72 % +197
Загуба от дейността-3м. 0 347 +347.00 % +347
Общо приходи-3м. 141 338 +139.72 % +197
Загуба преди облагане с данъци-3м. 0 347 +347.00 % +347
Загуба след облагане с данъци-3м. 0 347 +347.00 % +347
Нетна загуба за периода-3м. 0 347 +347.00 % +347
Общо приходи и загуба-3м. 85 685 +705.88 % +600


-Отчет за паричните потоци 3 мес. с над 5 % от Постъпления от клиенти:
Наименование 234 236 % хил.лв.
Постъпления от клиенти-3м. 118 267 +126.27 % +149
Плащания на доставчици-3м. -23 -130 -465.22 % -107
Плащания/постъпления, свързани с финансови активи, държани с цел търговия-3м. 26 0 -100.00 % -26
Плащания, свързани с възнаграждения-3м. -50 -70 -40.00 % -20
Платени /възстановени данъци (без корпоративен данък върху печалбата)-3м. -21 -99 -371.43 % -78
Други постъпления /плащания от оперативна дейност-3м. -1 44 +4 500.00 % +45
Нетен паричен поток от оперативна дейност (А):-3м. 49 12 -75.51 % -37
Платени задължения по лизингови договори-3м. -6 0 +100.00 % +6
Изменения на паричните средства през периода (А+Б+В):-3м. 44 12 -72.73 % -32
Парични средства в края на периода, в т.ч.:-3м. 44 12 -72.73 % -32