-- 2024.01.29 17:17:13
Вега АД-Плевен, 4V8, VEGA; 236 - неконсолидиран отчет за четвърто тримесечие Q4 на 2023 г. публикуван на 2024.01.29 17:15:00 в x3news.com
Показатели:
| Index | 236.00 | 234.00 | 226.00 |
| Цена (Price) | 0.80 | 0.80 | 0.80 |
| Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.) | -1.00 | 0.00 | 0.00 |
| Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.) | -4.00 | -4.00 | -4.00 |
| Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.) | 1.00 | 2.00 | 1.00 |
| Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.) | 5.00 | 5.00 | 5.00 |
| Цена/Печалба 12м.(P/E) | -2.46 | -2.46 | -2.46 |
| Цена/Счетоводна стойност (P/B) | 0.82 | 0.76 | 0.58 |
| Цена/Продажби 12м.(P/S) | 1.97 | 1.97 | 1.97 |
| Цена/СПП 12м.(P/FCF) | 98 384.00 | -1.97 | -1.97 |
| Стойност на фирмата/EBITDA 12м.(EV/EBITDA) | 0.29 | 0.54 | 1.79 |
| Изменение на печалбата 3м.(Net Income Growth 3m.) | 0.00 | 100.00 | 100.00 |
| Изменение на печалбата преди данъци, лихви и аморт. 3м.(EBITDA Growth 3m.) | 0.00 | 100.00 | 100.00 |
| Изменение на приходите от продажби 3м.(Sales Growth 3m.) | 0.00 | 100.00 | 0.00 |
| Изменение на СПП 3м.(FCF Growth 3m.) | 100.00 | n/a | 28.57 |
| Изменение на собствения капитал (Equity Growth) | -25.00 | -18.75 | -19.05 |
| Изменение на дълга (Total Debt Growth) | -40.00 | -50.00 | 50.00 |
| Нетен маржин, печалба/продажби (Net Margin) | -80.00 | -80.00 | -80.00 |
| Възвръщаемост на СК (ROE) | -29.09 | -27.12 | -22.86 |
| Възвръщаемост на активите (ROA) | -25.00 | -22.86 | -20.00 |
| Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets) | 20.00 | 13.33 | 15.00 |
| Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Аssets) | 20.00 | 13.33 | 15.00 |
| Текуща ликвидност (Current Ratio) | 500.00 | 750.00 | 666.67 |
| Доходност от дивидент ОБЩА (Dividend Yield ALL) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| Доходност среден дивидент 1 (Avg Dividend Yield 1) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| Очаквана промяна на цената (Expected price change) | -1.92 | 16.25 | 17.04 |
| Очаквана цена (Expected price) | 0.78 | 0.93 | 0.94 |
| Екстраполирана промяна на цената (Extrapolated price change) | 2.96 | 10.78 | 12.32 |
| Екстраполирана цена (Extrapolated price) | 0.82 | 0.89 | 0.90 |
+ Ръст на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): 0.00 %
+ Ръст в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): 20.00 %
+ Оперативния 3 месечен резултат расте (EBITDA Growth 3m.): 0.00 %
+ Оперативния 12 месечен резултат расте (EBITDA Growth 12m.): 20.00 %
+ EV/EBITDA под 8: 0.29
+ Тримесечните продажби растат (Sales Growth 3m.): 0.00 %
+ Продажбите за 12м. растат (Sales Growth 12m.): 0.00 %
+ Коефициент Цена/Счетоводна стойност (P/B) под 1: 0.82
+ Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) над 70%: 80.00 %
+ Дълговете спадат с над -5% (Total Debt Growth): -40.00 %
+ Ръст в 3м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 3m.): 100.00 %
+ Ръст в 12м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 12m.): 100.00 %
+ Ръст в 3м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 3m.): 100.00 %
+ Ръст в 12м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 12m.): 100.00 %
- Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е загуба: -1 хил.лв.
- 12 месечна загуба (Net Income 12m.): -4 хил.лв.
- Оперативна 3 месечна загуба (EBITDA 3m.): -1 хил.лв.
- Оперативна 12 месечна загуба (EBITDA 12m.): -4 хил.лв.
- Нетен марж (печалба/продажби) под 3% (Net Margin): -80.00 %
- Спад на собствения капитал (Equity Growth): -25.00 %
- Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) под 2%: -29.09 %
- Коефициент Цена/СПП 12м.(P/FCF) над 15: 98 384.00
- Вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) над 25%: 63.83 %
- Няма дивидент за предходната година
- Не са изплащани дивиденти предходните 5 години
Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е загуба в размер на -1 хил.лв., като нараства с 0.00 %. За последните 12 месеца загубата достига -4 хил.лв., което представлява -0.33 лв. на акция при изменение с 20.00 %. Коефициентът Цена/Печалба 12м.(P/E), при цена на акция 0.8 лв. е -2.46.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) расте с 0.00 % и е -1 хил.лв. За 12 месеца оперативната загуба e с повишение от 20.00 % до -4 хил.лв. (-0.33 лв. на акция). Стойността на EV/EBITDA e 0.29, а на P/EBITDA -2.46.
Вега АД-Плевен формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на 1 хил.лв. , които спрямо четвъртото тримесечие на предходната година са нагоре с 0.00 %. За последните 12 месеца продажбитe на акция се увеличават с 0.00 % до 0.41 лв. (общо 5 хил.лв.). Коефициента Цена/Продажби 12м.(P/S) е 1.97, а формираният нетен марж (печалба/продажби) -80.00 %.
Разходите за дейността през тримесечието се увеличават с 0.00 % и са 2 хил.лв., а за годината са 9 хил.лв. с изменение от -10.00 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за външни услуги с 1 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 1 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за външни услуги с 4 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 4 хил.лв.
Неконсолидираният собствен капитал на Вега АД-Плевен към края на декември 2023 г. от 12 хил.лв., прави 0.98 лв. счетоводна стойност на акция. Спада за последната година е -25.00 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига -29.09 %. Коефициента Цена/Счетоводна стойност (P/B) е 0.82. Резервите от 69 хил.лв. формират 575.00 % от собствения капитал, а натрупаната загуба е -103 хил.лв. Със собствен капитал са финансирани 80.00 % от активите на дружеството.
Дългосрочните пасиви са на стойност 0 хил.лв., а краткосрочните за 3 хил.лв., което прави общо 3 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 20.00 %. Общо дълговете са 20.00 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 25.00 %. Спрямо една година назад дълговете са спаднали с -40.00 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от -28.57 %. Kъм края на декември 2023 г. всички активи са за 15 хил.лв. От тях текущите са 100.00 % (15 хил.лв.), а нетекущите 0.00 % (0 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 12 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 500.00 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 100.00 % от собствения капитал и 80.00 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от -25.00 %, а обръщаемостта им е 0.31 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е -29.09 %. Стойността на фирмата (EV) e -1 162 хил.лв.
Паричните средства и еквиваленти са за 14 хил.лв. (93.33 % от Актива), от които парите в брои са 14 хил.лв. Незабавната ликвидност е 466.67 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е 0 хил.лв. с изменение от 100.00 %. Отношението му към продажбите е 0.00 %. За година назад ОПП е 0 хил.лв. (100.00 % ръст), а ОПП/Продажби 0.00 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е 5 хил.лв., а за 12 м. 0 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно -6 хил.лв. и -6 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е -1 хил.лв, а за период от 1 година -6 хил.лв. Свободният паричен поток през тримесечието се увеличава с 100.00 % до 0 хил.лв., а за 12 месеца е 0 хил.лв. (100.00 %). Коефициентът Цена/СПП 12м.(P/FCF) е 98 384.00.
Вега АД-Плевен има емитирани акции с борсов код: 4V8 (VEGA)-обикновени 12 298 бр.. Емисия 4V8 (VEGA) поскъпва за предходните 90 дни с 0.00 % до цена 0.8 лв. за брой, а за 360 дни изменението на цената е 0.00 %. Капитализацията на дружеството е 0.01 млн.лв.
За предходната финансова година дружеството не е изплащало дивиденти. Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.
Бизнес рискът свързан с дейността на Вега АД-Плевен измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели е висок по отношение на свободния паричен поток.
| Коефициент на вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.) | 13.97 |
| Коефициент на вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) | 11.11 |
| Коефициент на вариация на приходите от продажби 12м.(VAR% Sales 12m.) | 9.12 |
| Коефициент на вариация на оперативната печалба 12м.(VAR% EBITDA 12m.) | 11.11 |
| Коефициент на вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) | 63.83 |
Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Вега АД-Плевен е -1.92 %. Очакваната цена на емисия 4V8 (VEGA) е 0.78 лв.
| Пазарен множител | до този отчет | след този отчет | нужна промяна в пазарната оценка % |
|---|---|---|---|
| Цена/Счетоводна стойност (P/B) | 0.7568 | 0.8199 | -7.69 |
| Цена/Печалба 12м.(P/E) | -2.4596 | -2.4597 | 0.00 |
| Цена/Продажби 12м.(P/S) | 1.9677 | 1.9676 | 0.00 |
| Цена/EBITDA 12м.(P/EBITDA) | -2.4596 | -2.4597 | 0.00 |
| Цена/СПП 12м.(P/FCF) | -1.9677 | 98 384.0000 | 100.00 |
Чрез осредняване на резултатите от екстраполирането на развитието през последната година и на сезонните изменения, за следващото тримесечие се прогнозират 12 месечни нетни приходи от продажби (Sales 12m.) за 5 хил.лв. и нетна загуба (Net Income 12m.) в размер на -3 хил.лв.
| Екстраполация на развитието | Екстраполация на сезонността | |||
|---|---|---|---|---|
| Показател | промяна % | стойност хил.лв. | промяна % | стойност хил.лв. |
| Собствен капитал | -0.62 | 13 | -14.98 | 11 |
| Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.) | 16.67 | -3 | 16.67 | -3 |
| Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.) | 0.00 | 5 | 0.00 | 5 |
| Печалба преди данъци, лихви и амортизации 12м.(EBITDA 12m.) | 16.67 | -3 | 16.67 | -3 |
| Свободен паричен поток 12м.(FCF) | nan | nan | nan | nan |
Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за трето тримесечие Q3 на 2023 г. (234) в:
-Баланс с над 5 % от Актива:
| Наименование | 234 | 236 | % | хил.лв. |
|---|---|---|---|---|
| Общи резерви | 69 | 0 | -100.00 % | -69 |
| Други резерви | 0 | 69 | +69.00 % | +69 |
| Текуща загуба | -3 | -4 | -33.33 % | -1 |
| Текущи задължения, в т ч | 0 | 1 | +10 0 000 000.00 % | +1 |
| Текущи задължения към доставчици и клиенти | 0 | 1 | +10 0 000 000.00 % | +1 |
| Търговски и други текущи задължения | 2 | 3 | +50.00 % | +1 |
| Текущи пасиви | 2 | 3 | +50.00 % | +1 |
| Наименование | 234 | 236 | % | хил.лв. |
|---|---|---|---|---|
| Нетни приходи от продажби на услуги-3м. | 2 | 1 | -50.00 % | -1 |
| Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.) | 2 | 1 | -50.00 % | -1 |
| Приходи от дейността-3м. | 2 | 1 | -50.00 % | -1 |
| Загуба от дейността-3м. | 0 | 1 | +10 0 000 000.00 % | +1 |
| Общо приходи-3м. | 2 | 1 | -50.00 % | -1 |
| Загуба преди облагане с данъци-3м. | 0 | 1 | +10 0 000 000.00 % | +1 |
| Загуба след облагане с данъци-3м. | 0 | 1 | +10 0 000 000.00 % | +1 |
| Нетна загуба за периода-3м. | 0 | 1 | +10 0 000 000.00 % | +1 |
| Наименование | 234 | 236 | % | хил.лв. |
|---|---|---|---|---|
| Постъпления от клиенти-3м. | 2 | -4 | -300.00 % | -6 |
| Други постъпления /плащания от оперативна дейност-3м. | 2 | 0 | -100.00 % | -2 |
| Нетен паричен поток от оперативна дейност (А):-3м. | 3 | 0 | -100.00 % | -3 |
| Възстановени (платени) предоставени заеми, в т.ч. по финансов лизинг-3м. | -5 | 5 | +200.00 % | +10 |
| Нетен поток от инвестиционна дейност (Б):-3м. | -5 | 5 | +200.00 % | +10 |
| Изменения на паричните средства през периода (А+Б+В):-3м. | -2 | -1 | +50.00 % | +1 |
| Парични средства в началото на периода-3м. | -1 | 1 | +200.00 % | +2 |
| Парични средства в края на периода, в т.ч.:-3м. | -3 | 0 | +100.00 % | +3 |
| Наличност в касата и по банкови сметки-3м. | -3 | 0 | +100.00 % | +3 |