-- 2024.01.29 15:59:14
Финанс Директ АД-София, 0FDE, 0FDA, 0FDB, 0FDC, 0FDD; 236 - неконсолидиран отчет за четвърто тримесечие Q4 на 2023 г. публикуван на 2024.01.29 15:57:00 в x3news.com
Показатели:
Index | 236.00 | 234.00 | 226.00 |
Цена (Price) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.) | 278.00 | 112.00 | -76.00 |
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.) | 540.00 | 188.00 | 243.00 |
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.) | 203.00 | 243.00 | 126.00 |
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.) | 606.00 | 532.00 | 360.00 |
Изменение на печалбата 3м.(Net Income Growth 3m.) | 475.68 | -8.94 | -322.22 |
Изменение на печалбата преди данъци, лихви и аморт. 3м.(EBITDA Growth 3m.) | 411.63 | 9.39 | -67.59 |
Изменение на приходите от продажби 3м.(Sales Growth 3m.) | 57.36 | 118.92 | 113.56 |
Изменение на СПП 3м.(FCF Growth 3m.) | 136.79 | -30.64 | 162.97 |
Изменение на собствения капитал (Equity Growth) | 11.45 | 0.00 | 1.42 |
Изменение на дълга (Total Debt Growth) | 12.46 | 15.35 | -9.05 |
Нетен маржин, печалба/продажби (Net Margin) | 89.11 | 35.34 | 67.50 |
Възвръщаемост на СК (ROE) | 16.86 | 6.03 | 7.84 |
Възвръщаемост на активите (ROA) | 4.24 | 1.52 | 1.99 |
Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets) | 33.93 | 39.50 | 41.41 |
Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Аssets) | 74.33 | 76.39 | 74.04 |
Текуща ликвидност (Current Ratio) | 139.65 | 112.63 | 132.12 |
Очаквана промяна на цената (Expected price change) | 64.06 | 8.57 | -2.61 |
Екстраполирана промяна на цената (Extrapolated price change) | 193.14 | -2.44 | 3.64 |
+ Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е печалба: 278 хил.лв.
+ Ръст на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): 475.68 %
+ 12 месечна печалба (Net Income 12m.): 540 хил.лв.
+ Ръст в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): 120.41 %
+ Оперативния 3 месечен резултат расте (EBITDA Growth 3m.): 411.63 %
+ Оперативна 3 месечна печалба (EBITDA 3m.): 440 хил.лв.
+ Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 1 119 хил.лв.
+ Оперативния 12 месечен резултат расте (EBITDA Growth 12m.): 42.55 %
+ Тримесечните продажби растат (Sales Growth 3m.): 57.36 %
+ Нетен марж (печалба/продажби) над 10% (Net Margin): 89.11 %
+ Ръст на собствения капитал (Equity Growth): 11.45 %
+ Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) над 5%: 16.86 %
+ Възвръщаемост на активите (ROA) над 2%: 4.24 %
+ Ръст в 3м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 3m.): 137.74 %
+ Ръст в 12м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 12m.): 330.20 %
+ Ръст в 3м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 3m.): 136.79 %
+ Ръст в 12м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 12m.): 369.95 %
+ Очакван ръст в капитализацията над 10%: 64.06 %
+ Екстраполиран ръст в капитализацията над 10%: 193.14 %
- Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) под 50%: 25.67 %
- Висока кратк. задлъжнялост Текущи пасиви/Общо активи (Short Term Debt/Total Assets) над 30%: 33.93 %
- Висока обща задлъжнялост Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Assets) над 50%: 74.33 %
- Дълговете растат с над 5% (Total Debt Growth): 12.46 %
- Вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) над 25%: 48.74 %
- Вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) над 25%: 110.42 %
- Не са изплащани дивиденти предходните 5 години
Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е печалба в размер на 278 хил.лв., като нараства с 475.68 %. За последните 12 месеца печалбата достига 540 хил.лв., което представлява nan лв. на акция при изменение с 120.41 %.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) расте с 411.63 % и е 440 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e с повишение от 42.55 % до 1 119 хил.лв. (nan лв. на акция).
Финанс Директ АД-София формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на 203 хил.лв. , които спрямо четвъртото тримесечие на предходната година са нагоре с 57.36 %. Формираният нетен марж (печалба/продажби) е 89.11 %.
През тримесечието финансовите приходи са 66.72 % от приходите от дейността (407 от 610 хил.лв.). От тях най-голям дял имат приходите от лихви (407 хил.лв.).
Разходите за дейността през тримесечието намаляват с -38.29 % и са 332 хил.лв., а за годината са 1 459 хил.лв. с изменение от 5.65 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за възнаграждения с 108 хил.лв. и Другите разходи за дейността (обезценки, провизии) с 54 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за възнаграждения с 329 хил.лв. и балансовата стойност на продадени активи (без продукция) с 304 хил.лв.
През тримесечието внимание заслужават и разходите за лихви, които са 138 хил.лв. 133.98 % и другите финансови разходи, които са -34 хил.лв. 33.01 % от финансовите разходи (103 хил. лв.). Те от своя страна са 31.02 % от разходите за дейността (332 хил.лв.).
Неконсолидираният собствен капитал на Финанс Директ АД-София към края на декември 2023 г. от 3 425 хил.лв.Нарастването за последната година е 11.45 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига 16.86 %. Резервите от 250 хил.лв. формират 7.30 % от собствения капитал, а натрупаната печалба е 135 хил.лв. (3.94 % от СК). Със собствен капитал са финансирани 25.67 % от активите на дружеството.
Дългосрочните пасиви са на стойност 5 392 хил.лв., а краткосрочните за 4 527 хил.лв., което прави общо 9 919 хил.лв. 3 735 хил.лв. от задълженията са към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 33.93 %. Общо дълговете са 74.33 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 289.61 %. Спрямо една година назад дълговете са се повишили с 12.46 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от 12.20 %. Kъм края на декември 2023 г. всички активи са за 13 344 хил.лв. От тях текущите са 47.38 % (6 322 хил.лв.), а нетекущите 52.62 % (7 022 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 1 795 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 139.65 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 52.41 % от собствения капитал и 13.45 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от 4.24 %, а обръщаемостта им е 0.05 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е 6.86 %.
Паричните средства и еквиваленти са за 79 хил.лв. (0.59 % от Актива), от които парите в брои са 0 хил.лв. Незабавната ликвидност е 1.75 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е 1 407 хил.лв. с изменение от 137.74 %. Отношението му към продажбите е 693.10 %. За година назад ОПП е 5 911 хил.лв. (330.20 % ръст), а ОПП/Продажби 975.41 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е -1 166 хил.лв., а за 12 м. -6 665 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно -248 хил.лв. и 566 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е -7 хил.лв, а за период от 1 година -188 хил.лв. Свободният паричен поток през тримесечието се увеличава с 136.79 % до 1 383 хил.лв., а за 12 месеца е 5 818 хил.лв. (369.95 %).
Финанс Директ АД-София има емитирани акции с борсов код: .
. Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.
Бизнес рискът свързан с дейността на Финанс Директ АД-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели е висок по отношение на нетния резултат и свободния паричен поток.
Коефициент на вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.) | 4.43 |
Коефициент на вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) | 48.74 |
Коефициент на вариация на приходите от продажби 12м.(VAR% Sales 12m.) | 23.16 |
Коефициент на вариация на оперативната печалба 12м.(VAR% EBITDA 12m.) | 18.32 |
Коефициент на вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) | 110.42 |
Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Финанс Директ АД-София е 64.06 %.
Пазарен множител | до този отчет | след този отчет | нужна промяна в пазарната оценка % |
---|---|---|---|
Цена/Счетоводна стойност (P/B) | nan | nan | 8.83 |
Цена/Печалба 12м.(P/E) | nan | nan | 187.23 |
Цена/Продажби 12м.(P/S) | nan | nan | 13.91 |
Цена/EBITDA 12м.(P/EBITDA) | nan | nan | 46.27 |
Цена/СПП 12м.(P/FCF) | nan | nan | 760.65 |
Чрез осредняване на резултатите от екстраполирането на развитието през последната година и на сезонните изменения, за следващото тримесечие се прогнозират 12 месечни нетни приходи от продажби (Sales 12m.) за 630 хил.лв. и нетна печалба (Net Income 12m.) в размер на 1 383 хил.лв.
Екстраполация на развитието | Екстраполация на сезонността | |||
---|---|---|---|---|
Показател | промяна % | стойност хил.лв. | промяна % | стойност хил.лв. |
Собствен капитал | 5.94 | 3 334 | 13.99 | 3 587 |
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.) | 363.99 | 872 | 906.77 | 1 893 |
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.) | 20.66 | 642 | 16.32 | 619 |
Печалба преди данъци, лихви и амортизации 12м.(EBITDA 12m.) | 67.54 | 1 282 | 149.94 | 1 912 |
Свободен паричен поток 12м.(FCF) | 1 325.82 | 9 639 | 1 183.82 | 8 679 |
Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за трето тримесечие Q3 на 2023 г. (234) в:
-Баланс с над 5 % от Актива:
Наименование | 234 | 236 | % | хил.лв. |
---|---|---|---|---|
Текущи вземания по предоставени търговски заеми | 1 702 | 2 356 | +38.43 % | +654 |
Финансов резултат | 397 | 675 | +70.03 % | +278 |
Нетекущи задължения по получени заеми от банки и небанкови ФИ | 2 040 | 2 458 | +20.49 % | +418 |
Текуща част от нетекущите задължения | 2 676 | 1 956 | -26.91 % | -720 |
Текущи задължения по получени търговски заеми | 698 | 869 | +24.50 % | +171 |
Наименование | 234 | 236 | % | хил.лв. |
---|---|---|---|---|
Разходи за възнаграждения-3м. | 65 | 108 | +66.15 % | +43 |
Балансова стойност на продадени активи (без продукция)-3м. | 211 | 0 | -100.00 % | -211 |
Други разходи за дейността, в т ч-3м. | -40 | 54 | +235.00 % | +94 |
Обезценка на активи-3м. | -40 | 40 | +200.00 % | +80 |
Разходи по икономически елементи-3м. | 304 | 229 | -24.67 % | -75 |
Други финансови разходи-3м. | 44 | -34 | -177.27 % | -78 |
Финансови разходи-3м. | 176 | 103 | -41.48 % | -73 |
Разходи за дейността-3м. | 480 | 332 | -30.83 % | -148 |
Печалба от дейността-3м. | 112 | 278 | +148.21 % | +166 |
Общо разходи-3м. | 480 | 332 | -30.83 % | -148 |
Печалба преди облагане с данъци-3м. | 112 | 278 | +148.21 % | +166 |
Печалба след облагане с данъци-3м. | 112 | 278 | +148.21 % | +166 |
Нетна печалба за периода-3м. | 112 | 278 | +148.21 % | +166 |
Наименование | 234 | 236 | % | хил.лв. |
---|---|---|---|---|
Плащания на доставчици-3м. | 2 243 | -1 323 | -158.98 % | -3 566 |
Други постъпления /плащания от оперативна дейност-3м. | -5 | -234 | -4 580.00 % | -229 |
Нетен паричен поток от оперативна дейност (А):-3м. | 5 132 | 1 407 | -72.58 % | -3 725 |
Предоставени заеми-3м. | -5 498 | -1 167 | +78.77 % | +4 331 |
Нетен поток от инвестиционна дейност (Б):-3м. | -5 499 | -1 166 | +78.80 % | +4 333 |
Постъпления от заеми-3м. | 841 | 2 009 | +138.88 % | +1 168 |
Платени заеми-3м. | -244 | -2 041 | -736.48 % | -1 797 |
Платени лихви, такси, комисиони по заеми с инвестиционно предназначение-3м. | -47 | -219 | -365.96 % | -172 |
Изплатени дивиденти-3м. | -188 | 5 | +102.66 % | +193 |
Нетен паричен поток от финансова дейност (В):-3м. | 358 | -248 | -169.27 % | -606 |