-- 2023.10.30 16:28:00
Уеб Медия Груп АД-София, 45W, WWW, WMG1; 234 - неконсолидиран отчет за трето тримесечие Q3 на 2023 г. публикуван на 2023.10.30 16:26:00 в Infostock.bg

Показатели:

 + Ръст на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): 19.21 %
 + Оперативна 3 месечна печалба (EBITDA 3m.): 134 хил.лв.
 + Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 203 хил.лв.
 + Тримесечните продажби растат (Sales Growth 3m.): 41.11 %
 + Продажбите за 12м. растат (Sales Growth 12m.): 6.54 %
 + Дълговете спадат с над -5% (Total Debt Growth): -27.58 %
 + Ръст в 12м. Нетен ОПП над 5% (CFO Growth 12m.): 432.79 %
 + Ръст в 12м. Свободен ОПП над 5% (FCF Growth 12m.): 57.79 %
 + Ръст в цената на 45W (WWW) за 360 дни над 10%: 13.79 %

 - Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е загуба: -185 хил.лв.
 - 12 месечна загуба (Net Income 12m.): -1 023 хил.лв.
 - Спад в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): -2.92 %
 - Оперативния 3 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 3m.): -4.29 %
 - Оперативния 12 месечен резултат намалява (EBITDA Growth 12m.): -61.55 %
 - EV/EBITDA над 20: 111.10
 - Коефициент Цена/Продажби 12м.(P/S) над 2: 7.71
 - Нетен марж (печалба/продажби) под 3% (Net Margin): -60.97 %
 - Спад на собствения капитал (Equity Growth): -34.34 %
 - Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) под 2%: -23.37 %
 - Коефициент Цена/Счетоводна стойност (P/B) над 1.5: 3.16
 - Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) под 50%: 29.42 %
 - Висока обща задлъжнялост Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Assets) над 50%: 70.58 %
 - Спад в 3м. Нетен ОПП над -5% (CFO Growth 3m.): -43.86 %
 - Отрицателен 3м. Свободен ПП (FCF 3m.): -149 хил.лв.
 - Спад в 3м. Свободен ПП над -5% (FCF Growth 3m.): -16.41 %
 - Отрицателен 12м. Свободен ПП (FCF 12m.): -352 хил.лв.
 - Вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) над 25%: 30.63 %
 - Няма дивидент за предходната година
 - Не са изплащани дивиденти предходните 5 години

Неконсолидираният нетен тримесечен резултат е загуба в размер на -185 хил.лв., като нараства с 19.21 %. За последните 12 месеца загубата достига -1 023 хил.лв., което представлява -0.13 лв. на акция при изменение с -2.92 %. Коефициентът Цена/Печалба 12м.(P/E), при цена на акция 1.65 лв. е -12.65.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) намалява с -4.29 % и е 134 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e със спад от -61.55 % до 203 хил.лв. (0.03 лв. на акция). Стойността на EV/EBITDA e 111.10, а на P/EBITDA 63.72.

Уеб Медия Груп АД-София формира приходи от продажби на неконсолидиранa тримесечна основа в размер на 484 хил.лв. , които спрямо третото тримесечие на предходната година са нагоре с 41.11 %. За последните 12 месеца продажбитe на акция се увеличават с 6.54 % до 0.21 лв. (общо 1 678 хил.лв.). Коефициента Цена/Продажби 12м.(P/S) е 7.71, а формираният нетен марж (печалба/продажби) -60.97 %.
През тримесечието финансовите приходи са 14.03 % от приходите от дейността (79 от 563 хил.лв.). От тях най-голям дял имат приходите от лихви (79 хил.лв.).
Разходите за дейността през тримесечието се увеличават с 14.90 % и са 748 хил.лв., а за годината са 3 116 хил.лв. с изменение от 8.87 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за амортизации с 181 хил.лв., разходите за възнаграждения с 171 хил.лв. и Другите разходи за дейността (обезценки, провизии) с 141 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за външни услуги с 409 хил.лв., разходите за амортизации с 758 хил.лв., разходите за възнаграждения с 675 хил.лв. и другите разходи за дейността (обезценки, провизии) с 580 хил.лв.
През тримесечието внимание заслужават и разходите за лихви, които са 138 хил.лв. 98.57 % от финансовите разходи (140 хил. лв.). Те от своя страна са 18.72 % от разходите за дейността (748 хил.лв.).

Неконсолидираният собствен капитал на Уеб Медия Груп АД-София към края на септември 2023 г. от 4 094 хил.лв., прави 0.52 лв. счетоводна стойност на акция. Спада за последната година е -34.34 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига -23.37 %. Коефициента Цена/Счетоводна стойност (P/B) е 3.16. Резервите от 4 071 хил.лв. формират 99.44 % от собствения капитал, а натрупаната загуба е -7 226 хил.лв. Със собствен капитал са финансирани 29.42 % от активите на дружеството.

Дългосрочните пасиви са на стойност 7 005 хил.лв., а краткосрочните за 2 815 хил.лв., което прави общо 9 820 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 20.23 %. Общо дълговете са 70.58 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 239.86 %. Спрямо една година назад дълговете са спаднали с -27.58 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от -29.71 %. Kъм края на септември 2023 г. всички активи са за 13 914 хил.лв. От тях текущите са 61.31 % (8 531 хил.лв.), а нетекущите 38.69 % (5 383 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 5 716 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 303.06 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 139.62 % от собствения капитал и 41.08 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от -6.80 %, а обръщаемостта им е 0.11 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е -8.43 %. Стойността на фирмата (EV) e 22 553 000 хил.лв.

Паричните средства и еквиваленти са за 203 хил.лв. (1.46 % от Актива), от които парите в брои са 0 хил.лв. Незабавната ликвидност е 7.21 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е 32 хил.лв. с изменение от -43.86 %. Отношението му към продажбите е 6.61 %. За година назад ОПП е 406 хил.лв. (432.79 % ръст), а ОПП/Продажби 24.20 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е 808 хил.лв., а за 12 м. 3 306 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно -911 хил.лв. и -3 734 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е -71 хил.лв, а за период от 1 година -22 хил.лв. Свободният паричен поток през тримесечието намалява с -16.41 % до -149 хил.лв., а за 12 месеца е -352 хил.лв. (57.79 %). Коефициентът Цена/СПП 12м.(P/FCF) е -36.75.

Уеб Медия Груп АД-София има емитирани акции с борсов код: 45W (WWW)-обикновени 7 840 000 бр.. Емисия 45W (WWW) поевтинява за предходните 90 дни с -8.33 % до цена 1.65 лв. за брой, а за 360 дни изменението на цената е 13.79 %. Капитализацията на дружеството е 12.94 млн.лв.

За предходната финансова година дружеството не е изплащало дивиденти. Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.

Бизнес рискът свързан с дейността на Уеб Медия Груп АД-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели е висок по отношение на свободния паричен поток.

Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Уеб Медия Груп АД-София е -2.35 %. Очакваната цена на емисия 45W (WWW) е 1.61 лв.

Чрез осредняване на резултатите от екстраполирането на развитието през последната година и на сезонните изменения, за следващото тримесечие се прогнозират 12 месечни нетни приходи от продажби (Sales 12m.) за 1 790 хил.лв. и нетна загуба (Net Income 12m.) в размер на -947 хил.лв.

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо неконсолидирания отчет за второ тримесечие Q2 на 2023 г. (232) в:

-Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба: