-- 2023.08.29 12:49:45
Джи Пи Ес Контрол ЕАД-София, GC0N; 233 - консолидиран отчет за второ тримесечие Q2 на 2023 г. публикуван на 2023.08.29 12:47:00 в x3news.com

Показатели:

Index 233.00 231.00 223.00
Цена (Price) 0.00 0.00 0.00
Нетен резултат 3м.(Earnings, Net Income 3m.) 226.00 -331.00 -233.00
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.) -489.00 -948.00 -693.00
Нетни приходи от продажби 3м.(Sales 3m.) 395.00 424.00 350.00
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.) 1 616.00 1 571.00 1 340.00
Изменение на печалбата 3м.(Net Income Growth 3m.) 197.00 -1 134.38 -356.86
Изменение на печалбата преди данъци, лихви и аморт. 3м.(EBITDA Growth 3m.) 550.94 -258.87 -192.17
Изменение на приходите от продажби 3м.(Sales Growth 3m.) 12.86 23.26 -1.69
Изменение на СПП 3м.(FCF Growth 3m.) -330.36 -98.99 64.71
Изменение на собствения капитал (Equity Growth) -44.62 -70.22 -39.07
Изменение на дълга (Total Debt Growth) -12.10 -12.74 -17.98
Нетен маржин, печалба/продажби (Net Margin) -30.26 -60.34 -51.72
Възвръщаемост на СК (ROE) -68.32 -112.56 -55.19
Възвръщаемост на активите (ROA) -5.31 -9.85 -6.08
Краткосрочен дълг/Общо активи (Short Term Debt/Total Аssets) 27.06 27.49 25.77
Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Аssets) 92.91 95.36 89.19
Текуща ликвидност (Current Ratio) 180.18 167.94 172.49
Очаквана промяна на цената (Expected price change) 60.75 -44.66 -11.39
Екстраполирана промяна на цената (Extrapolated price change) -34.30 -52.55 -83.45

 + Тримесечният резултат (Net Income 3m.) е печалба: 226 хил.лв.
 + Ръст на тримесечния резултат (Net Income Growth 3m.): 197.00 %
 + Ръст в 12 месечния резултат (Net Income Growth 12m.): 29.44 %
 + Оперативния 3 месечен резултат расте (EBITDA Growth 3m.): 550.94 %
 + Оперативна 3 месечна печалба (EBITDA 3m.): 478 хил.лв.
 + Оперативна 12 месечна печалба (EBITDA 12m.): 153 хил.лв.
 + Оперативния 12 месечен резултат расте (EBITDA Growth 12m.): 298.70 %
 + Тримесечните продажби растат (Sales Growth 3m.): 12.86 %
 + Дълговете спадат с над -5% (Total Debt Growth): -12.10 %
 + Очакван ръст в капитализацията над 10%: 60.75 %

 - 12 месечна загуба (Net Income 12m.): -489 хил.лв.
 - Нетен марж (печалба/продажби) под 3% (Net Margin): -30.26 %
 - Спад на собствения капитал (Equity Growth): -44.62 %
 - Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) под 2%: -68.32 %
 - Собствен капитал/Общо активи (Equity/Total Assets) под 50%: 7.09 %
 - Висока обща задлъжнялост Общо дълг/Общо активи (Total Debt/Total Assets) над 50%: 92.91 %
 - Отрицателен 3м. нетен оперативен ПП (Operating Cash Flow 3m.): -315 хил.лв.
 - Спад в 3м. Нетен ОПП над -5% (CFO Growth 3m.): -236.36 %
 - Спад в 12м. Нетен ОПП над -5% (CFO Growth 12m.): -95.53 %
 - Отрицателен 3м. Свободен ПП (FCF 3m.): -387 хил.лв.
 - Спад в 3м. Свободен ПП над -5% (FCF Growth 3m.): -330.36 %
 - Отрицателен 12м. Свободен ПП (FCF 12m.): -198 хил.лв.
 - Спад в 12м. Свободен ПП над -5% (FCF Growth 12m.): -118.30 %
 - Вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.) над 25%: 35.21 %
 - Вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.) над 25%: 64.82 %
 - Вариация на оперативния резултат 12м.(VAR% EBITDA 12m.) над 25%: 669.67 %
 - Вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.) над 25%: 96.69 %
 - Екстраполиран спад в капитализацията над -10%: -34.30 %
 - Не са изплащани дивиденти предходните 5 години

Консолидираният нетен тримесечен резултат е печалба в размер на 226 хил.лв., като нараства с 197.00 %. За последните 12 месеца загубата достига -489 хил.лв., което представлява nan лв. на акция при изменение с 29.44 %.
Постигнатият тримесечен резултат преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) расте с 550.94 % и е 478 хил.лв. За 12 месеца оперативната печалба e с повишение от 298.70 % до 153 хил.лв. (nan лв. на акция).

Джи Пи Ес Контрол ЕАД-София формира приходи от продажби на консолидиранa тримесечна основа в размер на 395 хил.лв. , които спрямо второто тримесечие на предходната година са нагоре с 12.86 %. Формираният нетен марж (печалба/продажби) е -30.26 %.
През тримесечието финансовите приходи са 11.83 % от приходите от дейността (53 от 448 хил.лв.). От тях най-голям дял имат приходите от лихви (53 хил.лв.).
Разходите за дейността през тримесечието намаляват с -87.84 % и са 129 хил.лв., а за годината са 2 048 хил.лв. с изменение от -38.99 %. По икономически елеметни за 3-те месеца водещи са разходите за външни услуги с 117 хил.лв., разходите за амортизации с 72 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 114 хил.лв., за 12-те месеца - разходите за външни услуги с 482 хил.лв., разходите за амортизации с 258 хил.лв. и разходите за възнаграждения с 469 хил.лв.
През тримесечието внимание заслужават и разходите за лихви, които са 87 хил.лв. 36.55 % и отрицателните разлики от операции с финансови активи, които са -325 хил.лв. 136.55 % от финансовите разходи (-238 хил. лв.). Те от своя страна са 184.50 % от разходите за дейността (129 хил.лв.).

Консолидираният собствен капитал на Джи Пи Ес Контрол ЕАД-София към края на юни 2023 г. от 628 хил.лв.Спада за последната година е -44.62 %. Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) достига -68.32 %. Резервите от 83 хил.лв. формират 13.22 % от собствения капитал, а натрупаната загуба е -185 хил.лв. Със собствен капитал са финансирани 7.09 % от активите на дружеството.

Дългосрочните пасиви са на стойност 5 831 хил.лв., а краткосрочните за 2 396 хил.лв., което прави общо 8 227 хил.лв. Oт тях няма задължения към финансови институции. Краткосрочната задлъжнялост измерена чрез коефициента Краткосрочен дълг/Общо активи възлиза на 27.06 %. Общо дълговете са 92.91 % от балансовото число, като съотношението Дълг/СК е 1 310.03 %. Спрямо една година назад дълговете са спаднали с -12.10 %.
За последните 12 месеца активите имат изменение от -15.61 %. Kъм края на юни 2023 г. всички активи са за 8 855 хил.лв. От тях текущите са 48.75 % (4 317 хил.лв.), а нетекущите 51.25 % (4 538 хил.лв.)
Превишението на текущите активи над текущите пасиви (нетен капитал) е в размер на 1 921 хил.лв., а съотношението им (текуща ликвидност) е 180.18 %. Нетният капитал (чист оборотен капитал) е 305.89 % от собствения капитал и 21.69 % от всички активи. Възвръщаемостта на активите (ROA) е със стойност от -5.31 %, а обръщаемостта им е 0.18 пъти годишно. Възвръщаемостта на инвестициите е -7.27 %.

Паричните средства и еквиваленти са за 771 хил.лв. (8.71 % от Актива), от които парите в брои са 20 хил.лв. Незабавната ликвидност е 120.20 %.
Нетният паричен поток от оперативна дейност за тримесечието е -315 хил.лв. с изменение от -236.36 %. Отношението му към продажбите е -79.75 %. За година назад ОПП е 60 хил.лв. (-95.53 % спад), а ОПП/Продажби 3.71 %. Нетният паричен поток от инвестиционна дейност за 3 м. е 71 хил.лв., а за 12 м. 744 хил.лв. Нетните финансови потоци са съответно 154 хил.лв. и -823 хил.лв. Общото изменение на паричните средства за последните 3 месеца е -90 хил.лв, а за период от 1 година -19 хил.лв. Свободният паричен поток през тримесечието намалява с -330.36 % до -387 хил.лв., а за 12 месеца е -198 хил.лв. (-118.30 %).

Джи Пи Ес Контрол ЕАД-София има емитирани акции с борсов код: .

. Няма информация за изплащани дивиденти за предходните 5 години.

Бизнес рискът свързан с дейността на Джи Пи Ес Контрол ЕАД-София измерен чрез волатилността на основните 12 месечни счетоводни показатели е висок по отношение на собствения капитал, нетния резултат, оперативния резултат и свободния паричен поток.

Коефициент на вариация на собствения капитал 12м.(VAR% Equity 12m.)35.21
Коефициент на вариация на нетния резултат 12м.(VAR% Net Income 12m.)64.82
Коефициент на вариация на приходите от продажби 12м.(VAR% Sales 12m.)4.51
Коефициент на вариация на оперативната печалба 12м.(VAR% EBITDA 12m.)669.67
Коефициент на вариация на своб. паричен поток 12м.(VAR% FCF 12m.)96.69

Сравнявайки пазарните множители изчислени на база финансовата информация съдържаща се в този отчет със съответните показатели от предходния, очакваната промяна в капитализацията на Джи Пи Ес Контрол ЕАД-София е 60.75 %.

Пазарен множителдо този отчетслед този отчетнужна промяна в пазарната оценка %
Цена/Счетоводна стойност (P/B)nannan56.22
Цена/Печалба 12м.(P/E)nannan48.42
Цена/Продажби 12м.(P/S)nannan2.86
Цена/EBITDA 12м.(P/EBITDA)nannan135.50
Цена/СПП 12м.(P/FCF)nannan-155.46

Чрез осредняване на резултатите от екстраполирането на развитието през последната година и на сезонните изменения, за следващото тримесечие се прогнозират 12 месечни нетни приходи от продажби (Sales 12m.) за 1 542 хил.лв. и нетна загуба (Net Income 12m.) в размер на -2 649 хил.лв.

Екстраполация на развитиетоЕкстраполация на сезонността
Показателпромяна %стойност хил.лв.промяна %стойност хил.лв.
Собствен капитал25.20503137.60955
Нетен резултат 12м.(Earnings, Net Income 12m.)-231.93-3 147-126.85-2 150
Нетни приходи от продажби 12м.(Sales 12m.)8.091 698-11.761 386
Печалба преди данъци, лихви и амортизации 12м.(EBITDA 12m.)106.6729-249.32-1 506
Свободен паричен поток 12м.(FCF)-164.03-229-329.73-820

Екстраполираните данни за основните финансови показатели през следващото тримесечие съпоставени с моментното финансово състояние на Джи Пи Ес Контрол ЕАД-София и изхождайки от запазването на пазарната ситуация, водят до прогнозата за промяна в пазарната оценка на дружеството от -34.30 %

Пера със съществена тежест (5 %) и изменение (±20 %) спрямо консолидирания отчет за първо тримесечие Q1 на 2023 г. (231) в:

-Баланс с над 5 % от Актива:

Наименование 231 233 % хил.лв.
Финансов резултат -516 -290 +43.80 % +226
Собствен капитал 402 628 +56.22 % +226


-Отчет за доходите 3 мес. с над 5 % от Общо разходи+печалба:
Наименование 231 233 % хил.лв.
Разходи за амортизации-3м. 53 72 +35.85 % +19
Балансова стойност на продадени активи (без продукция)-3м. 29 35 +20.69 % +6
Отрицателни разлики от операции с финансови активи и инструменти-3м. 381 -325 -185.30 % -706
Финансови разходи-3м. 474 -238 -150.21 % -712
Разходи за дейността-3м. 847 129 -84.77 % -718
Печалба от дейността-3м. 0 319 +319.00 % +319
Общо разходи-3м. 847 129 -84.77 % -718
Печалба преди облагане с данъци-3м. 0 319 +319.00 % +319
Разходи за данъци, в т ч-3м. -38 93 +344.74 % +131
Разходи за текущи корпоративни данъци върху печалбата-3м. 0 60 +60.00 % +60
Разход/(икономия) на отсрочени корпорат данъци върху печалбата-3м. -38 33 +186.84 % +71
Печалба след облагане с данъци-3м. 0 226 +226.00 % +226
Нетна печалба за периода-3м. 0 226 +226.00 % +226
Общо разходи и печалба-3м. 809 222 -72.56 % -587
Загуба от дейността-3м. 369 0 -100.00 % -369
Загуба преди облагане с данъци-3м. 369 0 -100.00 % -369
Загуба след облагане с данъци-3м. 331 0 -100.00 % -331
Нетна загуба за периода-3м. 331 0 -100.00 % -331
Общо приходи и загуба-3м. 809 222 -72.56 % -587


-Отчет за паричните потоци 3 мес. с над 5 % от Постъпления от клиенти:
Наименование 231 233 % хил.лв.
Плащания на доставчици-3м. -161 -454 -181.99 % -293
Платени корпоративни данъци върху печалбата-3м. 0 -60 -60.00 % -60
Нетен паричен поток от оперативна дейност (А):-3м. 65 -315 -584.62 % -380
Предоставени заеми-3м. -250 -50 +80.00 % +200
Възстановени (платени) предоставени заеми, в т.ч. по финансов лизинг-3м. 651 85 -86.94 % -566
Получени лихви по предоставени заеми-3м. 25 36 +44.00 % +11
Нетен поток от инвестиционна дейност (Б):-3м. 426 71 -83.33 % -355
Плащания при обратно придобиване на ценни книжа-3м. -195 0 +100.00 % +195
Постъпления от заеми-3м. 0 1 472 +1 472.00 % +1 472
Платени заеми-3м. 0 -1 453 -1 453.00 % -1 453
Платени задължения по лизингови договори-3м. -160 151 +194.38 % +311
Платени лихви, такси, комисиони по заеми с инвестиционно предназначение-3м. -124 -16 +87.10 % +108
Нетен паричен поток от финансова дейност (В):-3м. -479 154 +132.15 % +633
Изменения на паричните средства през периода (А+Б+В):-3м. 12 -90 -850.00 % -102
Парични средства в началото на периода-3м. 849 0 -100.00 % -849
Парични средства в края на периода, в т.ч.:-3м. 861 -90 -110.45 % -951
Наличност в касата и по банкови сметки-3м. 861 -90 -110.45 % -951